$正邦科技(SZ002157)$我也是买了正邦后才发现行业是行业,公司是公司,股票是股票,就以养殖股周期平均300元利润来看,当正邦就算只能实现3000万出栏,每年的平均利润也在90亿左右,一个550亿的公司,还全是自由现金流,这个估值和银行有什么区别,股价机构不认可这个没有办法,但不用诋毁公司啊,我也是看不明白说正邦会亏损的,那你买牧原也没意义啊,每个国家都是算的cr5,来到中国只看牧原一家,还有说打价格战的,我直接都看不懂。
原来的养殖策略叫南猪北养,也是根据环境来的,在南方很难大规模养殖生猪,温氏原来也是靠着公司+农户得到的行业第一,你让牧原来南方搞大规模养殖,也没有这个条件啊,每个省份的地理环境都不同,全国的猪价每个省都有区别啊,大型猪企都有自己的养殖策略,我们不用买了一点股票去操企业老总的心。
行业趋势就是整合,cr20以后占比可能达到80%,很多人担心散户不会退出,说实话增加供给难,减少供给难吗?散养户心里比谁都清楚,要我是散养户我也肯定买大型猪企的股票啊,谁都知道这个行业趋势,只要企业认真养殖,一心一意为国办事,企业怎么会垮,你产能上来了,就算你成本有20,那就供给侧改革啊,清退散养户,然后你卖23元每公斤,不也降低猪价了吗?20元的成本在国家看来根本不算高,关键是供给量和稳定性,23元每公斤的猪肉,国家还会调控价格?