三个月前，本人写了一篇文章珍惜午后的阳光－从平安银行三季报的争论说起，虽然从平安银行说起，但主要是针对兴业银行的，当时平安银行股价一度超越兴业银行，三个月来两个股票的股价涨幅几乎一样，虽然兴业一度拉开平安近2元的差距，但本周五平安股价又一度在兴业之上，收盘兴业只高了1分，下周平安凭年报超越兴业应该是大概率事件。
三个月来，虽然守住了兴业银行没有减仓，但对平安银行还是没能忍受暴利的诱惑，减了不少仓，虽然有些换成了兴业，但也造成了不小的损失，这给了我一个教训，对于绝对低估的公司，我们坚守还是相对容易的，而对于不那么低估或者稍微有点高估的公司，要抵抗住获利了结的诱惑真是太难了，要充分享受午后的阳光真不容易。
虽然平安股价即将超越兴业，但并不意味平安股价会始终在兴业之上，股价涨跌的关键还是在于对未来业绩的预期，那么今天我就左右互搏，来预测一下我的仓位前两位的兴业、平安的未来业绩，即使按兴业5年10%的增长，平安5年20%的增长，5年后兴业每股收益大概仍是平安的1.3倍，每股净资产两者差距更大，所以5年内平安业绩超越兴业没有可能，股价短暂超越正是换仓的机会。
再来单看看兴业，业绩上已经连续三年营收、拨备前利润二位数增长，2020年拨备前利润增长率还高于营收增长率，资产质量方面，2020年迎来了10年来首个不良率、不良余额双降。估值方面，去年十月以来，虽然股价上涨了40%多，但是pb还是只有0.9，可以说兴业的股价还没有迎来黎明，离午后的阳光还远着呢。
最后再看看兴业的市场表现，近期兴业股价在23左右高位震荡，虽大盘大跌，北向资金、融资盘一直在获利减持，但兴业依然坚守在23之上，这个现象实际上去年11月、12月下旬也出现过，结果怎么样，大家都看到了。去年11、12月是公募基金为净买入方，今年1月我估计还是公募基金为净买入方。
兴业银行无论从业绩、估值还是市场都已经渐入佳境，估值修复已经水到渠成，1 pb是走出黎明，1.2pb刚刚到达8、9点钟，多少才是午后的阳光呢？我这里不说了，让我们尽情地发挥想象，珍惜午后的阳光，尽情地去享受它。$兴业银行(SH601166)$ $平安银行(SZ000001)$ $招商银行(SH600036)$
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向大神们请教学习2021-01-31 22:11平银2019年净利润增长13%，星爷2019年净利润增长8%。
我觉得市场是认为两个银行都是触底反转股，但是平安触底反转得更早，史于2018年，星爷史于2020年。所以平安业绩这两年比星爷出色，平安在2020年三季度就出现不良大幅度降低，星爷是2020年四季度。所以，平银由于业绩体现更明显，股价长的更快。
是这么个逻辑
椰子铎2021-01-31 13:35两个都有，兴年三年了，大仓位，平银两年，小仓位。
王爷2017年3月302021-01-31 00:39以前觉得投资和炒股是两回事，牛马不相及，只能二选一，近来感慨我错了，炒股+投资其实一点都不矛盾。完全可以相互兼容。从纯价值投资的角度看平安和兴业，似乎目前兴业更低估，更有价值，理应十卖平安换兴业，克从另一个炒股趋势得角度看非也。趋势一旦形成不会轻易改变，会涨到你不可思议。会涨到任何理智的纯夹头做梦都想不到，参考蔚来，特斯拉，白酒。此时的上涨逻辑，不是纯夹头能理解的，参考董宝珍。记得在董宝珍群里有个人就非常不看好平安银行，他看好兴业银行。可那又如何，这一点否不妨碍，平安银行的趋势比兴业强。涨得猛，认知不够，意淫来凑，就知道打嘴炮留啥用，资金都是聪明的，真金白银流入平安银行，一定有他的逻辑和道理，这是认知不够，意淫来凑的人所理解不了的。他们就会打嘴炮，平安银行和兴业我买了一样的仓位，目前还是平安盈利多，我也不打算拔鲜花种毒草。让子弹继续飞，
王爷2017年3月302021-01-31 00:22其实我觉得最近几年银行股投资适合看ROE，因为roe的计算公式是净利润去除以净资产，可银行的利润是去掉计提的简直损失后得道的，利润调节空间大，利润失真，在银行要加紧坏账消化的过程中，需要计提的拨备太多，把利润拉低了。等你看到利润提升，roe好看了，那意味着已经进去银行的下半场了。所以银行投资不能刻舟求剑，那一个不适合的roe来看当下，应该第一看营收，这是活水之源，只要营收稳定增长，那所有问题，否可以用时间去化解。二看资产质量。如果能明确看到不良率的拐点到来就可以下注了千万别等到roe明显提升了才去买，因为市场是会提前反应的，
投资随感录2021-01-30 22:30还没想好，原来我想平银1.5pb也差不多了，没想到快1.6pb了，除非兴业基本面变差了，不然暂时不会卖。
海天一线2021-01-30 22:09兄弟准备星爷到什么价卖
投资随感录2021-01-30 21:38不是要相当于蚂蚁金服吗？那流量也要跟蚂蚁金服比啊。
皇甫有点二2021-01-30 21:36没有流量平银的信用卡和私银是如何快速成长起来的？
投资随感录2021-01-30 21:292020年招行都是跌的，你能找到ROE上升的银行吗?2021年估计好多银行ROE都要回升。