从舜宇光学9月份出货的自愿报告，看欧菲光9月摄像头模组的出货，及消费电子手机产业链旺季的延伸$欧菲光(SZ002456)$ 首先，舜宇光学手机镜头增长的情况说明，手机镜头大有市场。三季度特别是九月份，各手机厂商旗舰手机集中发布，这就造成了对手机镜头也就是手机摄像头模组的增量需求。
其次，舜宇光学摄像头模组出货量与去年同期基本持平。主要是舜宇光学认为多生产手机镜头所得的利润，远比生产手机摄像头模组所得的利润要高。所以在生产结构的安排上多生产手机镜头，只保持手机摄像头模组出货量同比基本持平。
第三，舜宇光学的九月自愿披露的出货量报告。并没有说明手机摄像头模组的毛利率下降。如果一定要说他下降，那就是，舜宇光学的摄像头模组，以前都在生产高端的产品，现在向中下端产品延伸，那套它的毛利率自然也就往下降了。
第四，鉴于上述情况，欧菲光的手机摄像头模组出货量必然是同比增长的。因为，舜宇光学出货的手机镜头，必然有手机摄像头模组生产厂家来消化。而手机摄像头模组虽然众多还有新的加入者，但它毕竟要向头部厂商集中。所以欧菲光9月份生产的摄像头模组出货量必定是增长的。
第五，欧菲光生产的手机摄像头模组，其毛利率也是在增长的。因为，欧菲光的摄像头模组是从低端向高端从单摄向双摄多摄发展的。双摄三摄的摄像头出货量比重在逐步提高，欧菲光又在九月份开展质量管理月活动。提高了得品率。故尔，毛利率也在稳步提升。
第六，这里要告诉大家的是，以往总认为三季度是生产旺季。而目前的情况正在改变，第四季度有双11和双12活动，12月26日圣诞节前也是电子产品消费的一个高潮。故而，生产消费的旺季有继续向四季度延伸的趋势。