$剑桥科技(SH603083)$ 逐条看下
1.二季度业绩不错，菊厂小幅砍单，低速光模块和无线wifi加上交换机部分都涉及，对应部分产线4月初开始放假调休，符合预期，目前经济形势下，剑桥一点都不受影响，那也不可能。
2.G和N ""跳变"为大客户，都没有经过小批量，直接就开始上量了，这是最大的预期差，从侧面也反映出800g高端的产能争夺之激烈。从描述看首次大规模合作，大客户比较保守，尤其是G，向来以保守著称，订单执行上有前后触发机制，比如先供货5w，剩下的订单根据其性能表现来触发，剑桥要加油，这种机会要珍惜，800g布局这么多年，交付进度超预期的情况下，如何做好交付质量，确保一炮打响。如果订单属实，那也应该是EML的，硅光800g要看下半年思科meta和亚马逊，1/10的份额应该问题不大。
3.800g良率75%，已经非常好了，400上量的时候也就这个水平，剑桥在800及高速光模块的技术能力独步天下，尤其是800lpo/1.6t/相干等，可以秒杀你知道的所有光模块厂商，就看产业化之后的规模制造能力了，需要些时间磨合。
4.800g需求极速爆发后的扩产，我觉得因为产地切换比较头疼，嘉善基地没办法在明年扩产，除非采用极端手段，要看地方zf的魄力了，特事特办才行。为什么不在马来大举扩产？人手不够，这是个技术活，需要公司内非常多的部门通力配合才行，时间紧任务重。
5.lpo今年就是小批量，这个跟设备商极度绑定，也是剑桥最大的独特优势，加上收购日本macon和oclaro时的光芯片保供条款，最牛逼的芯片都会优先给到剑桥，并且剑桥的采购价格与xc大批量采购的价格相等，这个优势非常大。
6.关于收购macon和oclaro，从这个问题的答复，基本可以确定此次交流的领导应该是曹或者张，大概率是前者，它不知道收购的前因后果。这个收购价在当年几乎没有任何水分，剑桥捡了大便宜，上海GZW特批也起了很大作用，当年的收购窗口期很短。
7.finisar这一段是对的，去年我也专门说过这个事情，剑桥挖了大批的finisar人员，但是好像离职的也不少，不展开了。
8.说800g没有技术含量，就是个组装厂，谁都可以做的，那是把技术当儿戏了，不可能，尤其是高速光模块，光通信皇冠上的瑰宝。
总结，除了gn订单超出了我的预期，其他问题都比较确定是真的，全部真实的概率9成以上。