公司赚不赚钱?公司是"地雷股"的成份有多高,真的还是假的赚钱?好不好赚与成长力好不好?财务稳定度好不好?你评估该公司的长期可投资价值是10元(长期投资价值),市场先生要卖你50元(股价),你愿意买吗?短期买卖价格与现在的股价比起来会不会太贵?公司经营管理是否能够为公司赚钱?
当你把以上的数字资讯做通盘比较后,便会大大的降低亏损的机率,而赚钱的机率也会跟着提高了。
如果你要买一只猪来养(投资),你会买一只健康的猪还是一只体弱多病的猪来养,健康的猪容易养以后可以卖个好价钱,会帮你赚钱,体弱多病的猪可能养到一半就挂了,你的投资全部也跟着没了,买股投资也是同样的道理,如果你投资一家经营体质好的公司,跟一家经营体质不好的公司,你觉得未来帮你赚到钱的机会哪一个大?
选健康的猪要有评估的标准,选健康体质的公司当然也要有一些专业的标准,对于不懂财务分析的人要看懂一大堆的财报分析数字并不是简单的事,为了快速用简单的数字看懂公司财报分析后的体质好坏,我们编出了6项财报分析综合指标, 可以很快的看出公司经营体质的好坏,更可以减少很多踩地雷的错误,如果懂得财务分析的人也可以从我们提供的更多分析数字(接近200项)找到更深入的分析说明而达到价值选股的目的。以下是把公司经营体质用财报分析数字评估后用简单的数字呈现為6大指标:
1.赚不赚:
公司赚不赚钱是第一个要考虑的(废话,不赚钱的公司我干嘛要投资,但还真的很多股民常常买一些不赚钱的公司,因为期待以后会赚大钱,只是期待归期待,最后还是不赚钱),赚不赚指标融合了ROE、EPS. .等财报分析数字,用来评估公司赚得多、赚的少或是亏钱,得出的指标数字大于7代表很赚钱,数字越大赚越多,如果是5,就是还可以(没大赚也没大亏),小于5就是未达到及格标准,数字越小越惨。
2.地雷股指标:
地雷股指标是评估公司真赚钱还是假赚钱的指标,对一般不懂财报分析或是没有时间计算很多财报分析数字的人而言,最重要的就是“地雷股指标”,可以一眼看出公司的地雷股成份重不重,地雷股指标融合了现金流量、资本支出、净利润、等多项财报分析数字综合评估而成,“地雷股指标”如果有2年的数字小于4就要小心了,少碰为妙!很多公司表面看起来很赚钱(赚不赚指标大于7),其实却是赚假的(地雷股指标小于3),这样的公司最危险,因为看起来很赚钱(每股收益大幅成长、营收大幅成长),股价会被炒得很高,但实际是假赚钱,所以当真相曝露时,股价会大跌(通常跌50%以上),这种股票常常让投资人踩地雷,亏大钱,相信有不少股民有这种经验,
最可怕的地雷-看起来很赚钱,其实是假赚钱
案例:网宿科技(sz300017)
隐伏的地雷-不爆不知道,爆了才知道-太晚了! ! !
案例:康美药业 (sh600518)、欧菲光(sz002456) 、长生生物(sz002680)
、 赫美集团(sz002356) 、 东方园林(sz002310) 、 西部矿业(sh601168)、 盾安环境(sz002011)
还没爆的地雷-地雷股指标已经告诉你是地雷,只是还没爆
案例:很多....
用这个表筛选地雷股的有效性非常高,还没爆雷的不说,已经爆雷的几乎“地雷股指标”的数字都有2年以上的数字低于5
假赚钱是什么意思呢?
举一个简单的例子,比如说你开一家店卖衣服,假设你卖一件衣服1千可以赚5百,如果一个月营业额通常是2万可以赚到1万,上星期有个老板娘跟你买了12万的衣服,也开了票给你,你心想12万几乎是半年的业绩,可以赚6万,也几乎是平常半年的净利润,今年净利润肯定成长50%以上,结果这个星期那老板娘公司倒了,人也跑了,如果你是卖衣服的老板,你心慌不慌?但是你不讲谁知道,报表出来也是很赚钱,只是. . . .是真的赚钱还是假的赚钱? ?
假赚钱的原因有很多种:
本来就亏钱,当然不是真赚钱,
表面很赚钱,可是赚进来的钱不够花出去的,也可以算是假赚钱,
看起来很赚钱,可是股东看的到却分不到,对股东而言也是假赚钱,
用虚假的销售制造业积,报表看起来赚钱,但实际是假的,
销售看起来很好,可是却没有收到现金,或根本已经是呆帐收不到钱了,也是假赚钱。
地雷股指标可不可以有效的侦测地雷股呢?以下我们抓一些上新闻的地雷股做验证,这些地雷股都是最近发生爆雷新闻,但是很多个股早在2014、2015年的地雷股指标就已经显示是地雷股了,没爆雷前谁会知道是地雷,但是地雷股指标却已经提早发出警告了.
3.好不好赚与成长力:
现在的手机功能比5年前的功能强太多了,但价格可能还比5年前便宜,现在卖一只手机赚的钱(毛利率、利润率...)可能比不上5年前多,这就是现在比5年前不好赚了,赚100元可是必须再投入90元做研发买设备,你觉得好不好赚?
还有现在赚钱的速度与过去赚钱的速度相比,是越来越会赚还是越来越难赚?是越来赚越多还是越来赚越少?这些怎么看?
好不好赚指标由毛利率、营业利润率、净利润率、资本支出、净利润、EPS成长率. . .多项财报分析数字综合评估而成,也会受股价影响,所以会随时变动,好不好赚的指标数字越大越好(753标准),ˋˋ越好赚、越会赚”、成长力越大,当然就越会带动股价成长。
4.财务稳定度:
财务稳定度是评估公司负债与付息状况,如果赚的钱都不够缴银行利息,你觉得这个公司还可以撑多久? “财务稳定度”就是评估公司财务容不容易因为周转不灵而倒闭的机率,标准就是753准则),数字大于5算及格,小于3就很差,数字越小越差。
5.长期价值评估:
如果你要去顶一个店面来经营,经过你的专业评估后包括现在里面的设备、装修 .......总共约值10万,对方说要卖给你50万,你会买吗?你心里一定在想“你当我是呆子吗?”要我花50万买你值10万的东西?请问你买股票有这样问过自己吗?这支股票价值大约是多少?我现在买的价格(股价)是贵还是便宜?价值10元,股价50元买划算吗?我要担40元的风险值得吗?如果股价是8元买得到(价值10元),我亏钱的风险是不是低很多,赚钱的机率是不是更高一些? “长期价值评估”指标数字大于7表示股价相对比价值便宜了,指标数字越大越便宜,如果数字小于4就是贵了,数字越小越贵.买股亏钱的风险就越高。
6.短期买卖评估:
长期价值评估是评估3年以上的投资价值,短期买卖评估则是比较短线的评估价值(1年以内),指标数字大于7比较安全,小于4就贵了,数字越大越好,越小风险越高。
6大指标的数字代表意思可以用753标准来评估,如果数字大于7代表”优良“,数字越大越优良,5代表”及格“、”普通“,也就是还可以,不坏的意思,如果小于5就是不及格、不太好的意思,如果小于3就代表很差,数字越小越差。
地雷股的投资体检表长这样:地雷股指标好几年小于4 :
网宿科技(sz300017)
长生生物(sz002680)
康美药业 (sh600518)
欧菲光(sz002456)
赫美集团(sz002356)
东方园林(sz002310)
西部矿业(sh601168)6
盾安环境(sz002011)
好公司的5年投资体检表长这样:地雷股指标数字全都大于5:
贵州茅台(sh600519)
苏利股份(sh603585):
航天信息(sh600271)
至于股价高于价值的问题,是正常现象,因为“市场先生”大部分时间是不理性的,所以为什么巴菲特才会说:“别人贪婪我恐慌”,就是指当价格高于价值的时候不买股,而是等待价格低于价值,出现安全边际的时候才买股,这时候就是“别人恐慌我贪婪的时候”.价格与价值关系的例子:网页链接
信立泰的“赚不赚”、”地雷股指标“、”好不好赚“、”财务稳定度“等4个指标数字从2018年开始有转好迹象,过去5年的地雷股指标也没有出现低于4的数字,不是地雷股啦,反而是可以列入观察的好股吔!当然如果要更深入了解,可以再看看其他更多的财报数字找为什么转好的原因