今天大跌的持仓是工业富联
我把家电的持仓换到了美的上
首先家电是我非常看好的板块
估值重估＋出海＋天气炎热＋高分红
但是格力上确实没讨到便宜
根据煤炭的经验，美的估值虽然高一些，但是拿着能睡得着觉
估值重估的前提是企业是一家正常的企业，这点格力我并不是非常确定
煤炭是几乎标准的原材料，不同治理下的企业走势差异都比较大，换到竞争比较激烈的电器上，管理层的不同对企业的差距或许会越来越大
整个市场是有点别扭的，一方面是好企业的价值发现牛市确实在路上
一方面垃圾泡沫的出清一波三折，盘面上看就是动不动几千家涨，几千家跌
还是坚定下信心，结构性的行情非常明确
好企业的重新定价一直在路上
