$Nutanix(NTNX)$ 这个公司，我目前的想法是：这是一家投资者看法不统一、机遇和风险并存的公司，所以估值伸缩性很大。预期乐观的时候时候大家看到的是机遇，所以有头两天的暴涨。而面临着大选风险，市场估值调整、谨慎情绪占上风的时候，大家更多看到的是风险，所以有之后的暴跌。这里是我Google来的一些基本事实：（1）NTNX是HCI领域的先行者，与Simplivity同时创立于2009年，不过NTNX从2011年开始发货，而Simplivity多花了两年时间开发产品，直到2013年才开始发货。而VMWare在2014年推出初步的HC软件Virtual SAN，今年进一步推出VxRail（之前用来与Dell合作的EVO:Rail口碑较低），后者是一款真正可以与Nutanix和Simplivity竞争的产品，口水战很多，真正的产品性能对比如何未知，但是据说售价比Nutanix低25%。Nutanix的高价格广受客户抱怨。而两年之前Simplivity的产品综合评价在HCI领域里是最好的，尤其是其硬件加速器口碑很高，很可能如今依旧是该领域中的领先者。目前为止，其他公司还没有可以与这三家公司匹敌的HCI产品。（2）Nutanix的CEO心很高，公司管理和营销一流，有大公司风范，同时在内部依旧保持了创业公司的扁平化，注重效率。而Simplivity据评价更像Tech Nerd，产品虽好，但营销能力很差。（3）Simplivity增长很快，2015年增长率155%，如果没记错的话收入达到241 million（NTNX同期增长率90%，今年上半年revenue增长84%）。根据VMWare季报，其Q3 HC软件的yoy增长150%，Q2是200%，但是没有给出具体数字，所以缺乏比较价值。（4）数据存储行业从硬件到软件，面临着系统性、根本性的全方位变革。为大量的公司提供了机遇，但同时激烈的竞争也意味着风险。往机遇上看，NTNX有可能取代如今的EMC、NTAP而成为新的行业领导者，有十倍股的潜力。尤其是NTAP，效率低下，内部斗争激烈，长期看空。往风险里看，NTNX也有可能在竞争中折戟沉沙、沦为边缘。但是在可预见的近期，市场变革的红利、新技术对于就技术的取代会让所有的new player获利。NTNX超过100%的billing增长和健康的Deferred revenue也确保了近期收入会持续快速增长。（5）NTNX超过10%的收入来自于与Dell和Lenovo的合作。随着Dell收购EMC，而EMC是VMWare的大股东，Dell有可能专注于VxRail解决方案，从而导致与Nutanix合作关系发生改变。