一、预制菜产业前景：
预制菜产业是推进一二三产业融合发展、促进“菜篮子”工程提质增效、推动食品产业转型升级的重要产业，国家乡村振兴战略促使全国多地都发布了支持鼓励预制菜政策。根据艾媒咨询数据，2021年预制市场 规模达 3459 亿元，同比增长 19.8%，预计到 2026 年市场规模达 10720 亿元，5 年复合增 速达 25.4%，长期来看我国预制菜行业规模有望实现3万亿元以上规模，预制菜市场空间巨大。
二、预制菜优势：
B 端需求：1、成本节约。根据 2021 年中国连锁餐饮行业报告，引入预制菜的餐厅 成本可以节约达 7 个点，人力成本节约最为明显，是 B 端需求的最核心驱动。2、标准化 VS 中餐烹饪难度。在本身烹饪难度大于海外餐饮的情况下，标准化刚性需求 进一步推动预制菜发展。3、外卖发展。2013 年以来，外卖市场发展进一步推动产品预制。4、团餐发展。近年来团餐市场高速发展，2016-2019 年行业规模 CAGR 达 19%。5、餐饮连锁化率提升。大型连锁餐厅是 B 端预制餐企业最重要的客户，我国目前连锁化率相比海外发达国家仍低。
C 端需求：1、家庭小型化：在人口出生率下降、一二线城市生活压力提升的背景下，家庭小型化趋势会继续推动 c 端预制菜的发展。2、便利（时间节省及）：自行做 菜一道菜往往耗时 30 分钟至 2 小时不等，经过多种烹制方法，菜口味及成功率取决于厨艺； 而用预制菜往往口味统一，烹饪简便，一般 5-10 分钟以内即可完工。3、懒人经济和疫情催化C端预制菜普及。
三、国联水产基本情况：
国联水产定位为全球最具影响力的海洋食品企业，国联水产目前已经发展成为国内少数具备全球采购、精深加工、食品研发于一体的海洋食品企业，国联水产在预制菜品加工与研发、质量把控与渠道建设方面具有明显的竞争力。
在质量把控方面，始终将食品安全管理放在首位，率先在行业内推行“2211”电子化监管模式，通过了HACCP、BRC、BAP等高标准的国际认证，是全国仅有的两家同时获得BAP对虾及罗非鱼四星认证（种苗、饲料、养殖、加工）的企业之一，实现从养殖到餐桌的全程可追溯，保障产品质量安全。
在渠道建设方面，目前，国联水产九大区九大仓建设已基本完成，实现了全国布局与渠道下沉，覆盖城市158个，全国城市覆盖率52%，重点开发的省域，城市覆盖率达71%。国联水产服务的客户包括永辉、沃尔玛、盒马鲜生、华润万家等全国连锁商超，产品铺市超3000家门店，电商渠道涵盖天猫、京东、拼多多等主流电商平台，餐饮重客渠道上，专注于大客户，满足客户定制化需求。
国联水产是一家高度国际化的企业，国际贸易出口占据了国联水产业务量的半壁江山，在南美洲、东南亚和中东等世界对虾及综合水产品的主要原料产地构建了比较完善的采购体系，实现全球化与规模化采购。国联水产除了巩固美国市场以外，也在积极拓展非美市场，国联水产预制菜已经进入了RCEP、欧洲、加拿大等地市场，这对于提升产品附加值，打开渔业全新的价值空间和市场空间，提高品牌形象及知名度有积极的作用。
四、国联水产行业优势：
1、国内首个预制菜团体标准《预制菜产品规范》已经正式获批，该标准由国联水产牵头申报。
2、国联水产董事长李忠近日当选为全国工商联水产业商会首任会长，行业地不言而喻。
3、国联水产与保亭会、千喜鹤等是战略合作伙伴。（保亭会，原中国连锁商业总裁联谊会是由中国区域民营连锁商业企业组成；千喜鹤是运营学校，军队等食堂的组织），国联水产是广东、上海等地区的指定保供食品单位。广东省农业供给侧结构线改革基金是国联水产股东，国联水产是正宗的供销社概念股票。
4、国联水产拥有中国最大最先进的水产品中央厨房、具有严格的产品质量把控体系、国内渠建设已经基本完成、物流冷链运输日趋完善，基本面已经触底反转。
5、公司定增会巩固国联水产在水产预制菜的领先优势，预期公司未来三年的归母净会有100%的年复合增长，定增落地也极有可能会是股价的催化剂。
6、在预制社之前的《未来谁会成为预制菜的爆款产品？》文章中做了一份调查，统计显示：酸菜鱼、小龙虾、佛跳墙、烤鱼位列前四，国联水产竟然有3个品种位列爆款主打产品前四，可以说国联水产占据了预制菜的最佳赛道。在今年的双十一期间，天猫和京东的预制菜销售增速同比增长都超过了2倍，而酸菜鱼成为雄霸“双11”预制菜销售榜榜单之首，艾媒咨询发布了《2022年中国酸菜鱼预制菜品牌排行榜Top30》，湛江国联水产以91.62的金榜指数夺得桂冠。国联水产做为预制菜行业的典型代表，有很大概率会成为预制菜行业的龙头。
综述：
做为独立的个人投资者，本人喜欢选择那些行业增长空间巨大且国家政策支持的公司，预制菜行业未来5 年复合增速可达25.4%，国联水产定增落地后，预期未来3 年归母净利会有近100%的复合增速。消费股是牛股的温床，国联水产作为水产预制菜行业的龙头，完全满足本人的选股要求。在技术面上，国联水产在底部横盘多年，但交易及其活跃，很明显有资金在里面运作，目前价位（5.81元）的国联水产，本人认为有很高的值搏率。
声明：本人持仓国联水产，本文仅记录个人的投资思路，不荐股，个人买卖风险自负！$国联水产(SZ300094)$