人民币升值是个大问题。
真没想到大家都是这样一路鼓励过来的,谢谢您的肯定。仔细看,今天跨境电商板块跨境通首次涨停,带动了整个板块情绪,还记得去年星辉和跨境通各争龙头的情景吗?是不是似曾相识。市场是变化莫测的,明天的涨跌从来都无法判断,走一步看一步,先突破13.6的压力位再看吧。我也是菜
我跟你的观点应该不一样,我是看空星辉股份的。首先,从大环境来讲,跨境电商是好的赛道,但是人民币升值是国内的趋势,外汇财务管理不当会出现重大损失,参照星辉2020年报四季度(如隐藏利润另算,但逻辑上来讲可能性很小,星辉的财务总被换掉了);其次,团队是最大的风险,蔡总是工厂出身的家族企业,从发布的规划上来看,都是一拍脑袋今年多少亿明年多少亿,具体到每年的目标呢?过程呢?可执行落地的策略打法呢?隔行如隔山,虽然有把重心放到跨境电商的意愿,但是做好又是另外一回事,让一个不懂业务的团队来带,是绝壁做不成的(本人的职业生涯里深有体会),蔡总手里没有多少股票,孙为了新的团队一定会减持,这也是很大的风险;再次,跨境电商的模式前期很容易进入,但后期品牌化要重新洗牌,参考淘宝的商家品牌之路,过度依赖亚马逊就存在很大的风险,星辉的产品研发经费又投入了多少?今年为什么安客要回来,做回国内市场,就是因为相比较而言国内市场的增量更大,品牌化需要新的突破,星辉我什么动作都没有看到。(安客我也持有,但是我没买多少就停手了,什么都好就是估值有些高,我想再等等看市场)
我还没说星辉的商誉过高的问题,在问询函回复中对于未来增长的预估,就很离谱;还有现金流的问题我也没说(星辉并没有为未来投资什么)。
总而言之,中长期我不看好星辉,但是作为一个短期情绪炒作的标的,是完全可以的,希望近期有肉,今朝有酒今朝醉。