嘉士伯入股后治理改善大大提升,类似于当年苏泊尔。管理就不是一个级别,听四五次重庆啤酒的电话会议,对比下青岛啤酒,云泥之别
股价分别是73.6和76.5元。
唯一区别的就是分红比例。
重庆啤酒百分百挣得都分了,青岛啤酒没有,大概分了一半吧。
重庆啤酒货币资金理财等权益只有20亿出头,青岛啤酒有250亿。
五粮液有1000亿。
估值的时候绝对不能扣除,因为大股东不同意。
重庆啤酒比青岛啤酒多看一线。
$重庆啤酒(SH600132)$ $青岛啤酒(SH600600)$
重庆啤酒市净率高是因为他周转高,对上下游无息负债高,然后分红高,赚的钱全分了,所以市净率的分母很低。这一方面反映了经营管理水平很高,现金流管理水平很高,在产业链中有强势地位,另一方面也确实存在突发情况如何应对的问题,但因为是嘉士伯绝对控股,又是地方名牌,业内巨头,所以他应对这些风险的能力是没问题的,这个轻净资产的高效运营模式是可以持续的。
老哥开始搞酒了?点赞
重庆啤酒的管理比其他几家强,赚钱能力也是最牛的,目前价格送钱无疑!
最后两句话是什么意思?
10pe还差不多,五粮液老窖都没20pe,啤酒还能好过这两个?
现在的问题是五粮液,泸州老窖都17pe了
你啤酒pe还高过白酒?
何况你一个行业老四
看增速,重庆啤酒比青岛啤酒差了百分之50,估值是差不多的,大概都是20倍,重庆啤酒roe高的离谱,分红多,青岛啤酒分红少,但是账上现金多。并不觉得重庆啤酒很便宜。在顺周期如果不能做到增速第一,逆周期大概率是要负增长的
如果青岛增加分红率,是否会提升估值?
好股现在没人要
第一句话,就暴露了你连最起码的投资常识都很缺乏。
分红复投后计算总收益