4月30日，华厦眼科获西南证券买入评级，近一个月华厦眼科获得5份研报关注。
研报预计2024-2026年归母净利润分别为9亿元、11.1亿元和13.8亿元。研报认为，华厦眼科业绩：公司发布2024年一季报和2023年年报。2024年一季度实现收入9.8亿元（+5.1%），归母净利润1.6亿元（+3.8%），扣非后约1.6亿元（+6.9%）。2023年公司实现收入40.1亿元（+24.1%），归母净利润6.7亿元，（+29.6%），扣非后约6.2亿元（+22.4%）。23年业绩稳健增长，24年Q1业绩符合预期。公司2023年收入同比增长24.1%，净利润增速33%。24年一季度收入增速5.1%，净利润增速4.5%。23年公司门诊量超186万人次（+21%）；手术量超37万例（+23%）；白内障项目收入同比增长31.4%；眼后段项目收入同比增长26.9%；屈光项目收入同比增长12.4%；眼视光综合项目收入同比增长14.9%。公司坚持“内生增长+外延并购”发展战略，业务体量攀升。
风险提示：医院收入或不及预期；行业政策风险；医疗事故风险。