为什么要研究上证50ETF的周期运行规律之一
前边发了三个帖子，谈了我对上证50ETF的周期运行的一些关注、思考和预测实践。三张帖子有了三万多的阅读量（估计很水），我也想说说我为什么要研究上证50ETF的周期运行规律。
我研究上证50ETF的周期运行规律的原因有两个，今天说说第一个原因。
前几年朋友介绍我们当地有一位党校老师喜欢研究股市，有一个微信群，并把我拉入群。进群后发现群里人很多，估计不少去党校学习的干部，发言不活跃，主要是倾听（当领导的喜欢让别人先说自己先听），而这个党校老师喜欢讲对上证综指的运行规律的研究成果（周期的总结与预测），我看了他的预测感到困惑。原因很简单，我们研究股市运行规律就是为了指导我们的投资实践，可是有哪一个投资产品与上证综指高度关联呐？上证综指没有ETF（现在发现也有上证ETF）你研究有何用? 这位教授也和其他小散户一样感叹：我们的上证指数十年前三千多点，现在还是三千多点，上证指数不能反映证券市场的发展，让人没感觉………。这位教授的困惑恰恰是我愿意研究上证50ETF的周期运行规律的原因之一。
2015年6月12日，上证指数登上5178点后，戛然而止，随后暴跌，至今已经快七年了，最高3731点。而上证50指数却走出自己的波浪上涨行情，分别登上3202、4110两个高点，已经冲破上证指数5178时上证50的3494点。上证指数失真已是人所共知的事实。许多投资者已经放弃对上证指数的研究，投入精力研究上证50指数、沪深300指数、中证500指数，创业板指数。上证50指数与沪深300指数对应的有股指期货，ETF期权，沪深300还有股指期权，是产品系列最全的投资标的。
如果我问：上证综合指数在美国有对标产品吗？估计没人能给出肯定答案。但是上证50指数、沪深300指数有对标产品吗？答案是肯定的，就是道琼斯指数和标普500指数。既然有对标就可以对比一下：请看下面的：
中美两组指数比较
20031231 1000 10783.01
20041231 1000 1211.92
20201231 3640.64 30606.48 5211.29 3756.07
变化幅度 364.06% 283.84% 521.13% 309.93%
年复利率 7.9% 6.3% 10.9% 7.3%
17年 16年
看了这张表让人眼前一亮，2003年12月31日到2021年12月31日上证50指数的涨幅超过道琼斯指数，2004年12月31日到2021年12月31日沪深300指数的涨幅超过标普500指数。谁说我们的股市不好，我们不仅要有制度自信，还要有指数自信。（数据来自新浪财经如有错误请大家指出来，我来改正）