几点思考：
1、国产替代空间有多大？ 有报告指出存储芯片自给率4%；长鑫+长存目前月产10万，全球月产300万+；技术上大概差2代左右
2、沛顿短期技术无忧，主要封测产品业务均可承接
3、绑定长鑫，直接受益于国产替代过程，利润率比传统封测高，但肯定也会有限制
4、短期最大的问题是产能不足，合肥那边不知道什么时候建好，建好了也会有爬坡期，前期投入大，折旧也高，21年利润还是要看传统业务
5、外部封测厂参与存储封测的竞争
| 发布于: | 雪球 | 转发：0 | 回复：5 | 喜欢：2 |
几点思考：
1、国产替代空间有多大？ 有报告指出存储芯片自给率4%；长鑫+长存目前月产10万，全球月产300万+；技术上大概差2代左右
2、沛顿短期技术无忧，主要封测产品业务均可承接
3、绑定长鑫，直接受益于国产替代过程，利润率比传统封测高，但肯定也会有限制
4、短期最大的问题是产能不足，合肥那边不知道什么时候建好，建好了也会有爬坡期，前期投入大，折旧也高，21年利润还是要看传统业务
5、外部封测厂参与存储封测的竞争
这几个思考绝对专业。我回答你一下：1、合肥沛顿今年4季度投产，今年能够做到盈亏平衡，主要是合肥政府有补贴。2、深圳沛顿技术与世界同步，国内绝对第一，三年之内国内没有竞争对手，技术壁垒高。3、毛利率平均达到百分之四十，高的品种甚至超过55%。4、长鑫+长存，绝大部分分额由深科技承担，国内其他公司三年内没有能力，所以深圳沛顿也在扩产能。
小白来学习
$深科技(SZ000021)$机构非公开被割韭菜价格在19.14，散户们赶紧卖啊，非公开割机构韭菜的机会难得，卖空到19元以下越低越好，赶紧赚机构的钱
合肥沛顿三年后全部本期的产能能达到多少，有资料说是28.7亿，毛利率百分四十算，扣非利润估计才能达到5亿，加上原来的深科技本部12亿，到时候可达到17亿左右，主要是配套长鑫长存的纯利润未来的空间有多大？