今天在央行做完MLF之后，10年期国债收益率跳涨，投资者开始担心流动性问题，叠加外围美股纳指上涨乏力，又正值指数反弹至下行箱体上边界，因此小幅抵抗后便开始一泻千里，最早跌停的板块是光伏，随后是医药。板块方面由于受到蒙古沙尘暴影响，北方地区普遍出现PM10高企的黄沙天，这里因此受益了一天的板块就是黄沙治理，利空的便是光伏，坊间逻辑是北方地区以内蒙古为光伏主要采光点，而光伏的发电效率很大程度上收到电池板上附着的黄沙密度的影响，因此这里会提高电池板的清洗成本，但是这个逻辑其实挺扯的，都2021年了居然还有人不知道太阳能电池板自带清洁雨刷和降水花洒嘛。当然另一个看空逻辑相对合理，就是认为上游的过快涨价，导致了价格传导不顺畅，上下游矛盾加剧，造成产业链内部恶性竞争的情况，这个确实存在，但是这就好比周期的轮动，最终上下游会在价格和供给之间找到一个平衡，并重新开启一轮上行周期，而这个时间什么时候回来无须去猜，光伏目前龙头估值仅25倍，历史估值PE中枢29倍，在这个位置还极度恐慌甚至要砸跌停板抢着卖其实更多是源于技术面上的调整，待这一批调整到位，碳中和真正受益的行业还是会杀回来，这里真的担心底部不确定性，可以采取逢低吸纳，一季度业绩承压，但是一旦业绩的利空释放，二季度大概率是能V回来的。今晚要是美股大跌就好了，因为这样明早A股就是直接大幅低开，这里很多股都已经在崩溃边缘了，这一杀恐慌盘就震出来了，日内做T点就来了，重点看光伏，新能源，大飞机和医药超跌反弹，日内低开有大幅度反弹还是留意减仓，二次回落不创新低可以接回