随便发发言念叨一下，当前节点应当信任成长。
地产数据回暖，6月消费高频略好于5月，5月略好于4月。部分成长属性的公司估值已经给到很合适的位置，这是和去年弱现实相比差别最大的地方。
互联网公司尤其龙头有个Q1开始的见底回暖，电商行业的变化令人惊喜，这是恶劣环境下对生意模式和效率的长久革命，政策周期中期已经走到一个宽松环境，不宜过于担忧情绪。
高股息当成类债，观感上我觉得不对，本质上高股息是认为公司对利润的资产配置能力已经不如股东们拿去抢购30y了。但是类债终究不是债，成长给出跟红利一样的估值的时刻，覆巢之下安有完卵。