24年,能投资的标,很少几乎是无奈的选择。
23年竣物业竣工面积增长17%。但是23年物业销售,对比20年下滑了7万亿。 这7万亿销售,带动上下游下滑超过10万亿,数百万人就业受影响。 预计24 25 26年竣工面积,会以大于10%幅度下滑。中大型民房企业超过90%严重萎缩,产生的三角债,未来要10万亿的账要去填。卖地收入减少,地方债的循环带来压力增大,也没力大规模投资。 24年内部冲击会很大。
美国加贸易税,限制出口。很多企业被迫国外开厂,对美外贸肯定受到限制。美国人均gdp8万美金,第二名德国 ,第三名日本,人均相加才有8万, 而且美国人口还是他们2倍。 可以预见,未来几年对外贸易,创汇现金流增速会增速放缓。
内部受到巨大的冲击,外贸又很难带来强效支撑。 24,25年大部分上市公司都会面临飓风。
只有少部分企业不受影响,也是现在垄断高分红的公司,电信行业,石油行业(跟随国际情况),电力公司。
我们比日本强不少,我们体量大,制造业更强,居民存款情况好不少,体系也更加强大。这场风波早晚会过去的。
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