$康弘药业(SZ002773)$ 从热点主题的简单提示，转向以基本面的视角推荐康弘药业。公司AAV基因药物有实质性进展，美国临床本周已开始患者给药。从我们了解到的情况，公司不会剥离基因药物资产单独上市。对基因药物管线应给予多少估值目前不确定、可以之后详细探讨，但有一点相对确定：康弘药业整体估值能从行业平均水平之下，向行业均值回归，当前市值回归的上涨空间在40%~70%。拥有第二曲线的公司，估值能得到明显提升：智飞生物、博瑞医药、福瑞股份的上涨都是证据，康弘药业预计也不会例外