$隆基绿能(SH601012)$ 再谈生产策略，隆基为什么会赢的这场游戏。现在对隆基的主要批评就是过于保守，不积极响应市场的竞争，重研发而不重市场。但是，这样反而是最选择，再研发要素相对低，综合成本相对低，但商品价格绝对低的时候。保有大量资金的前提下，把有限的资金尽可能的投到研发而非跟着行业一起打滚。还是一个核心问题，时间。不是隆基需要时间，而是整个光伏行业需要时间。需要时间来等待储能与光伏应用的落地。这时候抢市场是完全没有意义，特别是激进的扩产导致自己赢得一时之快，只不过是愚蠢算计而已。
重点在于光伏作为一项基础的能源设施，再还没有相对成熟的配套方案之前，所谓的市场只不过是一个充满了陷阱的市场。价值的不兑现，必定会导致大量的商品堆积，资本无法回流，甚至靠贷款维持生产。可这样的生产是不可持续的，而且是没有意义的。因为它并不是一次性商品，是一个需要几十年维护的商品。你现在抢占市场，但是你真的有足够的能力去完成后续的维护工作嘛？这是另一个核心问题。很可能在这种野蛮扩产期所占领的市场，因为自己资金的问题，彻底的失去了市场为别人做了嫁衣。
对于一个需要常年维护的商品来说，售出只是刚刚开始。而后续的维护费用也是一笔非常庞大的开支。
所以这个阶段，理性的规划自己的产能，在保证一定市场占有量的前提下，尽量的不大规模扩产才是最明智的选择。
活着比壮丽的死重要的多。至于如何活下去，不是算算硅料，算算硅片那么简单。甚至说一点财务吃紧，上万的工厂光工资就能够杀死一个企业。这些都是现实问题。
当然考察一家公司，最最重要的是看它在发展过程出现问题与解决问题的能力。
这方面隆基目前来说是所以光伏企业里面最合格的，甚至可以说是优秀。包括裁员，包括抗压，包括保持研发，包括适当的放缓速度，包括几次公开的对行业做出客观的分析。包括公司的定位与追求。对于一个公司来说问题比发展更有价值，在问题中调整自己，甚至包括面对问题都态度。这些都是非常有价值的要素。
就目前的综合来说，隆基是我认为整个光伏行业最具有投资价值的公司。至于其他的公司，我不评价。也没有啥评价的必要。特别是现阶段就已经出现财务问题的公司。我只能说祝他们好运吧。