用户3713051134

进入四月，市场进入业绩披露期，AI板块大部分公司都缺乏业绩支撑，不太适合在业绩期炒作，这个板块下一波炒作可能会在4月以后。
可以重点继续跟踪应用端的金山办公，广联达，恒生电子，东方财富和科大讯飞以及硬件端的沪电股份，工业富联，中际旭创，宝信软件和紫光股份，等调整充分以后再进...

猪周期的三点看法：
1、以后是小周期，能繁母猪数量再也回不到2021年之前的高位，规模化养殖份额逐渐提升，产能去化有限，对应猪价也不会跌到10元左右，猪价波动区间变小。
2、上半年猪价将持续低迷，有四个依据：一是能繁对应去年10、11月的相对高位，二是生猪期货，三是疫情后消费必然是...

弱复苏：刺激经济比较温和。
因为A股的总量行情需要天时地利人和，但是结构化行情可能只需要一个政策、一个新技术就可以了。大部分A股的股票策略都集中在了“做结构性行情”，具体表现就是公募的行业轮动，本质上都是事件驱动。

现在大A的主要问题就是博弈太严重，部分机构知道的太多，总是提前博弈，很多板块都是出利好之前涨一波，利好落地就跌，看短期的机构太多，看中长期的机构反而减少了，大家如果能够反其道行之，多关注一些中长期的逻辑，反而更容易赚钱。

一月调研股

春节猪价
一方面说明消费能力不行，更重要的是前期压栏散户的大猪正在喷涌而出，供大于求，肥猪只能一跌再跌。大猪出栏量增加，而出栏占总出栏量的比例却在下降，也说明了当前标猪有提前过峰的情况，部分后期的产能正在提前出来。
综上，当前生猪基本面依旧是洪峰过境，短期供应的压强偏大...

互联网行业流量见顶、应用场景开发殆尽，加上政策的限制，每一个因素都是业务增长的压制因素。成长转价值。
有利因素：海外流动性可能见底，国内经济复苏。你还能要求腾讯回到700块，要求阿里回到300块吗？可能性很低了。
这些行业本身都已经步入饱和期，增速放缓是事实，回归均值是必然，...

19 年 9 月降准，但随后没有宽信用；
21 年 7 月降准，但随后没有宽信用。
只有信号弹，没有大部队，那就只是一场空欢喜，最终还是要跌回去。
对于决策层来说，大部队出不出动，主要取决于经济层面的衰退程度。
我国是一个制造业出口大国，经济的兴衰波动主要由海外市场的景气度决...

跟随市场一起波动的部分叫贝塔收益，不和市场一起波动、与市场无关的部分就叫阿尔法收益。
为了便于大家理解，写成一个简易的公式就是：金融资产收益率=阿尔法收益+贝塔收益+残留收益。其中，阿尔法收益=阿尔法系数，贝塔收益=贝塔系数*市场(或基准)平均收益率，而残留收益可以看成是一个...

$明阳智能(SH601615)$ 新能源汽车和光伏关注的重点是产品价格的变动，风电关注的重点是行业的增长。
风电过去几年受制于补贴，是一个没什么增长的行业，成长速度明显落后于光伏。明年随着陆上风电和海上风电逐步实现平价上网，风电将步入稳健增长的阶段。短期调整幅度比较大，主要原因今明...

汽车智能化
德赛西威
公司在智能驾驶领域进行了较全面的部署，是当前自动驾驶赛道中最核心的龙头公司。公司在车载信息娱乐系统市场占有率11%，全液晶仪表盘市场占有率3%。公司的自动驾驶域控制器与英伟达合作紧密，智能座舱域控制器与高通合作，公司已与多家国内整车厂达成合作
华阳集...