03-07 07:32
@古诗而已 @沙金2018 两位大哥,咱们是为了投资赚钱,不是找不痛快。相互交流是为了避免自己的认知盲区,帮助自己加深对投资标的客观认识,只需要陈述自己的观点和论据就行了,这个事情也不要求达成一致,相互讨论后各自决策自担后果。两位的发言都对我有帮助,谢谢!
不仅6元卖给我们一小瓶水,600元(50克)的茶粉,再看天士力年报(每年近2亿水、茶、洒),了解到有天士力员工奖金竞然发这些东西,二代眼高手低,高管团队及核心员工19年的员工持股计划还亏着的,(用他们的话说,发我们一点工资,让我们亏在这个计划上)
总之,天士力是抓了一副极好的牌,打的太烂了。
真正天士力当初如日中天一是抓住了时代的机遇,二是当时天士力当的总裁李文博士,那真是个人才(他在天士力的很多管理案例上了国务院MBA培训教材),当代二代当兵读书,天士力放权李文的,后来闫家为了让二代接班,李文离职(总共服务10年)
我们一班人调研结束后,大约15~16清了天士力,第二年国台经销商也不干了,虽然都亏了点小钱,但比重仓天士力股票那是多么幸运(何况在羚锐挣了一倍多)
天士力剥离医药商业回归医药制造主业,目前医药工业收入71亿,毛利率70%以上,连续两年恢复增长。扣非利润超过10亿,另外每年近10亿的研发费用,给未来增长做铺垫。按市销率3倍,天士力值210亿。天士力目前就是低谷,如果研发管线出现爆款或受益老龄化,现在250亿买入,未来赚钱还是比较稳的。今天...