今天好像首次看到大容量nand flash和ddr4 开始跌价，好像这波涨价已经到头了。至于是不是终点，不清楚。至于波波龙的合理估值，预估单q非补库存下，45e是正常的，折年化180e，正常周期稍高利润率6%，大概10e利润。给20-25x，大概250e是比较正常的。以上估值算法跟威刚的估值基本一致（没成长的给1ps，有成长的1.5ps），等跌到这个估值水平，波波龙才容易走长牛。