农业银行好不好?谁买了谁知道,赢利稳的狠,不用多操心。今天这持股成本价我最喜欢,待2022年度分红派息后就是: 2.345元。
读着真顺溜!
二、收入结构情况
营业收入增速上,对比2021年,别说腰斩了,只剩下零头了,不过这也不是农行一家,大家都下滑,银行里最最靓的崽,招行增速比上年下降了10个点,但也有4.08%,四大行里的大哥工行直接负增长为2.63%,农行还能保持正增长,不容易~~
再复习一下:银行的收入主要就是利差、中间收入、其他收入,一般是利差占大头,但是大家也都知道利差逐年收窄,发力中间业务收入才是王道,看看农行净利息收入收入比今年竟然还上升了一个百分点,达到81.39%,而招行只有63.30%。
2022年降息3次,一边是房贷客户大排长龙要求提前还款,一边是小微企业低到不敢信,大家的息差都是收窄的,农行的净息差首次降到2%以下,2022年是1.9%!
息差降低了,但净利息收入占比仍高达81.39%,说明22年中间业务收入更难做。
在成本上,小幅增长,控制在30%左右。
2023年甚至还有降息的预期,可以预见的是净息差没那么快回血,但是今年经济复苏,理论上中收相对来说会好一些,对于中收占比较高的招行、工行,但是农行中收这个大短板,23年有点不乐观呀。
三、资产质量情况
1、资产充足率为17.2%,高出监管要求5.7%。
2、不良贷款率为1.37%,拨备覆盖率为302.6。——跟自己比是一年好过一年;跟工行比,半径八两,和招行比,差距还是大的狠,招行不良贷款率为0.96%,拨备覆盖率为450.79。
综上:2022年农行的财报整体上体现出了董事长致辞所讲的“效的韧性”,是很棒棒的哒。
而在股价表现上,银行业整体低估咱就不说了,看看谁更低估。农行目前为3.71,工行为4.53,农行约为工行股价的70%,倒是和利润比差不多,但是看ROA,农行明显是更低估的。再加上农行分红比工行更大方。所以,依我看,买四大行的话,农行可能是个好选择。
注:本人没买。🤔