科技边际好转与下周5个热点
讲几个点，观点还是大同小异，无非红利优先，科技边际好转，谨慎下半年出口回落
出口，对海外库存周期原本的判断是24Q2补库加速，出口增速改善；但24Q3补库可能趋缓，出口增速可能明显回落，我们可能已经错过了2024年内外需共振改善预期容易发酵的窗口！
短期，科技成长修复行情已启动。
尽管前期国内科技股受海外映射的带动效果不佳，A股科技行情需要看到国内产业催化。但我们认为，国内AI产业能够做到“人有我有”，那么国内产业催化兑现就主要是时间问题。短期，围绕着大基金规模超预期，华为产业链技术全球认可度提升，AI手机，汽车IT等有变化的方向寻找机会。
科技，大海航行靠舵手！周五好像是旧文重发，发展新质生产力是推动高质量发展的内在要求和重要着力点
1月31日二十届中央政治局第十一次集体学习上的讲话！现在方向有了，企业、个人包括政府再赚不到钱，就是执行层面的问题了！
工信部部长金壮龙：适度超前布局建设5G、数据中心、算力等新型信息基础设施。推动5G、智能网联汽车、商业航天、低空经济等新兴产业健康有序发展。
下周科技几个方向，除去aipc外，aipc肯定是重点的重点。
A.
北京市车路云一体化新型基础设施建设项目招标公告挂网，车路协同产业步伐再进一步
2024-05-31，北京市公共资源交易服务平台发布了北京市车路云一体化新型基础设施建设项目招标公告，明确了北京市车路云一体化新型基础设施建设项目已由北京市发展和改革委员会批准建设，投资额为 【 993889 】万元，建设资金来源为政府投资+国有企业自筹 ，项目出资比例为 政府投资70%，国有企业自筹30% 。
共选取2324平方公里范围内约6050个道路路口开展建设，以及除上述道路路口外本项目双智专网网络中心的建设和改造，无论项目涉及范围还是改造路口数目都十分可观。
建议关注：交通智慧化龙头企业，如千方科技、万集科技、金溢科技等。
B
液冷，推荐【网宿科技】液冷进入昇腾产业链
5月29日，网宿子公司#绿色云图#与【华鲲振宇】正式签署战略合作协议。
双方将依托华鲲振宇在#鲲鹏+昇腾的深厚根技术开发与应用实力，结合绿色云图在#浸没液冷技术的领先优势，共同探索数据中心能效优化的新模式，促进算力基础设施的可持续发展。
我们认为，#这有望将网宿的液冷业务带入到昇腾产业链/昇腾作为国产算力第一品牌、有望为网宿液冷业务带来较大空间。
此外，2023年绿色云图与DELL（戴尔）开展战略合作，共同推进液冷数据中心落地。绿色云图的液冷技术，已经与Dell的AI服务器 PowerEdge系列结合。
#Dell未来有望是Nvidia产业链AI服务器中TOP级别伙伴。
网宿科技2024年扣非净利润有望6亿元左右（增速40%左右），非扣非净利估计7亿元左右（账上有75亿元左右现金，产生利息收入），目前市值197亿元，估值PE 30X左右。
C
掩模版
半导体掩膜版相当于半导体材料占比第二大的材料,国产化率比较低,国产化率仅5%,国内有比较大的空间。模式:存在晶圆厂自产自用和第三方掩膜版厂两种模式,占比分别为65%和35%。28nm以下的先进制程由于工艺问题一般采用自供模式,28nm的成熟制程中,fab厂会使用第三方掩膜版厂进行产能调配来平滑生产,第三方掩膜版重要性不言而喻。
国内具备大批量自供能力的只有中芯国际,第三方供应商有路维、清溢等,但制成停留在130nm。
本来有个冠石科技，项目预计明年底开始投产,主攻90-65nm(45nm需要较长验证时间),预计明年底达到产能达到1000片/月(含45nm),项目毛利率约40-45%,净利率约25%。项目负责人陈新晋系原张汝京团队成员,台积电首批参与掩模版生产人员,有丰富的掩膜版行业经验,设备到位后可开始顺利生产。后面结果定增黄了！就凉凉了。
D
公司的摩托车发展从90年代开始，最初以交通用途的摩托车为主，即通路车。近年来，随着雅迪、爱玛等品牌对小排量摩托车的替代，以及国内摩托车市场的趋稳，隆鑫通用开始转向出口，主要面向非洲和南美洲市场。
未来两三年，摩托车行业的主要机遇在于国产品牌的替代效应。欧洲市场主要是大排量摩托车的替代，而东南亚市场则是小排量摩托车的替代。国产品牌在研发和市场投入上的力度超过了其他品牌，使得国产品牌在质量和性能上不断提升，竞争力增强。未来的趋势是国产品牌抢占更多其他车系的市场份额，尤其是在欧洲市场。同时，进入东南亚市场也是国产品牌的一个增长点。
就是行业增速快！
E商业航天
比如之前反馈的天银，瀚讯；
其次比如斯瑞新材，火箭高温材料！
霍尔推进器---航天智装！
卫星光伏板（砷化镓，没几家能生产）---乾照光电
卫星能源模块、通讯模块、控制模块核心零部件的精密加工、生产组装--隆盛科技
航宇微---航天级芯片
卫星上的同轴电缆--陕西华达
TR组件的也可以---铖昌科技
暂时看，主要矛盾还是发射，可以看斯瑞新材，高华科技，九丰能源
暂时看，还是斯瑞新材合适！
另外，今天看到个上市公司避坑明细，600多个企业！最近，主要两类，一类是非标审计意见，还有一类是以前很早立案一直没结果的，这两类是会突然出问题，其他财务的至少目前还没到时候！哎，垃圾股是真没法玩了。
