以下仅探讨行业，不进行个股探讨。以下行业观点可能错误，风险自负。以下行业板块，不分先后。
车辆尾气治理行业：国家国六标准开始分步骤强制执行，汽油机、柴油机、非路机械等，陆续在2020下半年至2022年底开始实行，这给行业带来爆发增长时机，且由于强制执行，确定性非常高。由于国六尾气治理产品技术含量更高，带量两个优点，一方面国六单套后处理系统价格增加50%—70%，带来行业空间大幅增加，同时毛利率将会更高，另一方面由于技术含量的提高将淘汰行业里部分弱势企业，行业集中度将明显提高，龙头企业加速发展。
轨道交通：我国目前情况，汽车越来越多，堵车的问题越来越严重，以成都为例，遇到上下班高峰期从城南到城北需要两个多小时，2020年光是成都新开线路就有5条，城轨不仅有效解决交通拥堵问题，还能带动当地政府土地价格大幅增值。2020年政府工作报告宣布城市轨道交通进入“新基建”。在轨道交通里我更看好系统控制细分行业，因为一方面控制系统由于技术含量高，一直被国外企业垄断，但随着我国技术进步，同时轨道交通运行涉及重大安全事故影响，国产优秀公司这几年脱颖而出打破国外垄断开始国产替代之路，政府也更愿意支持国内优秀企业。另一方面控制系统一般10-15年需要更新升级换代，这比做其它细分空间更足，持续性更久。最后一方面是控制软系统可拓展空间更强，比如可以向车内智慧安防、智慧客服、互联互通等等方面拓展。相信随着我们技术进步，我们的城轨也会在未来走向世界。
消防行业：2020年4月，市场监管总局优化强制性产品认证目录，消防应急照明和疏散指示产品作为“避难逃生产品”平行于“火灾报警产品”，成为一个独立品类。根据《消防应急照明和疏散指示系统技术标准》主要起草人之一国家消防电子产品质检中心副主任丁宏军的预估，智能疏散市场规模约3倍于消防报警市场。按照2018年消防报警行业市场规模256.40亿元计算，智能疏散市场规模约为769.20亿元/年。消防行业以前比较分散，小企业较多，很多小企业产品质量不过关，近些年新闻常报道安全事故频发，政府开始加强消防行业的强制认证管控，产业质量提升同时向龙头集中趋势将越来越明显，行业洗牌有利于龙头加快发展，行业龙头迎来加速增长期。
装配建筑行业：日本在装配式建筑走在我们前面，装配式建筑具有节能、环保、节省施工周期的特点，根据我调研，目前我们周围装配式建筑已经开始应用于机场、高铁、车站、展馆等公共建筑，未来随着技术进步，将进入商品住宅，行业空间广阔。2017年住建部《十三五装配式建筑方案》2020年全国装配式建筑占新建建筑比例达到15%以上，其中重点推进区域达到20%以上。2020年7月住建部等13部门《推动智能建造与建筑工业意见》未来重点任务包括要加快建筑工业化升级，大力发展装配式建筑。根据专业机构预测2025年装配式建筑占新建建筑面积比例将达到30%，来5年装配式建筑年均复合增速将达14.38%。
核电行业：核电类似于水电，都是躺着收钱的行业，尤其我国面临环保治理同时又能源供应紧缺情况下，核电建设有望提速，核电和水电成本都非常稳定，现金流非常好，但核电没有水电的资源限制，更重要增速比水电更快，估值更低，性价比更好，由于涉及安全，行业其它对手基本不可能进入，垄断壁垒高，基本是不用为行业的经营盈利担忧。
其它部分自下而上优质公司：由于这部分主要采用自下而上策略，整体是以未来预估业绩增速、增长质量和持续性、估值匹配度等条件因素，比较庞杂，不做展开。