$通威股份(SH600438)$ 2018年的时候，中国需求占全球的一半，531等于砍了一半的需求，PB直接跌到2；2020年海外需求占全球的7成，假设疫情影响50%，大致也是影响30%的需求。Q2需求确实不确定性很强，但是疫情加速产能出清，从长期来看其实是好事。如果想抄最低点现在有点早，现在组件大厂订单还比较饱满，没见太多的砍单，产业链刚开始担心需求，但是价格还没有体现出来，可以理解为利空还没落地。