| 发布于: 修改于: | 雪球 | 转发：2 | 回复：204 | 喜欢：15 |
消息面无新增扰动，盘前有传闻默沙东和第一三共合作的HER3 DXD因为第三方生产原因被FDA发CRL。
经过可靠渠道，已经确认，这个单子不是药明系的。
由于药明此前和默沙东、第一三共都有过合作，加上市场情绪脆弱，资金第一时间联想误认为这是药明的单子被FDA发延期了，之后又联想FDA立场问题，加上大盘环境整体不好，药明生物三连阳后迎来调整。
因为默沙东单子砸，显然是错杀的，这在我看来还算个小利好，因为第三方可能是三星生物等其他做CMO的公司，因为生产质量原因导致的延期甚至丢单，反而利好药明。
截至目前药明生物是全球唯二成功率100%的公司之一，三星生物等其他竞争对手都曾搞砸过订单，不想因为生产质量问题被FDA延期或丢单？那就用药明吧。
其余参议院NDAA、1260H、dod报告均未更新。
首先，我没有吹票，一直是客观记录信息更新。
其次，别太把我当回事儿，我这点影响力，对股价根本没影响。
再次，别太把自己当回事儿，真正头部机构眼里压根没有什么散户多不多，空头怎么怎么样，这些臆想出来和空气斗智斗勇的东西，他们的想法我都聊过，很简单直接。
最后，别老教别人做事，干好自己的。
抱团别把自己抱信仰了，高股息……长江电力都涨到只剩2个多点股息率了还高股息呢，煤炭石油都是周期，别说什么长协价不破，前几年锂矿也说下游需求景气，锂矿没有周期呢，什么高股息不高股息的，都是抱团，和之前的医药消费高roe核心资产抱团泡沫毫无区别，说股价还有可能涨我认，毕竟资金介入深，说现在没泡沫就是自欺欺人了
藏兄，信息面资源广，研究逻辑也理性！对于药明与ndaa这个关联我认为不用再看，已经板上钉钉。去年就验证了，今年众议院也没过，本身药明和国防军事扯不上关系。我认为重点在于单独对生物安全法案，今年大概率也不会过，重点在修改如何推进上。既然有不少议员在推，也有部分美国理性视角。从2月初的敏感数据行政命令线索可以推定，法案和这个命令里相关的敏感个人健康和基因组数据是基本一致的，细读该命令，有关联的在于卫生服务部拨款项目和受关注实体的健康数据和基因组安全，个人健康数据和临床服务有影响，但只要满足获得国土安全部新规安全要求，也不会牵涉，而且药明在美国临床CRO业务也很少，主要限制在ATU，这个应当做剥离考虑，至于和医保还有NIH赠予的非基因组学项目根本不会涉及到受关注实体获取批量敏感数据，命令明确表达了不会涉及广大的商业和科学研究。所以生物安全法案在数据安全命令框架下，影响药明的范畴很小。需要规避涉及销售和运行采集健康数据和基因组设备业务的公司。比如去美国开体检公司或是医院这类，或是卖智能医疗设备，合规压力很大，还有华大这类卖基因设备，属于被禁止。医药公司触发的风险等级需达到一百万人的健康数据，这个量足够大，即便达到，也可以属于在符合安全等级要求下的受限行为。如果影响要升级，那应该是药物供应链安全，目前没看到在药物供应链安全的共识出来。如果有，也是会针对该类别进行关税，类似于电池方向，商务部和财政部来推动，用立法这个缺乏操作弹性和实际效果，联邦采购合同只有那么一点。所以之前提供的美国拜访信息，这个法案起不到多少作用还扰乱了美国研发。美国本土寻求的财政投资药物制造和关税壁垒组合推动新的法案，这个是最大可能方向。要推，也是明年才开始，即便明年开始推，明年估计也难落地，实际的业务模式里，药物制造的资质安全和产能释放周期比电池更长，所以即便推动了关税，要实行落地不会比电池关税2027年底实行的早。海外的医药联盟是有意来促进，意图是这样的，只是这个周期是挺长的，药明提前布局海外，有足够的时间很好的应对。陈总的话可以信，明年还是回归到正常的发展轨迹。以上推论，并非屁股决定脑袋，是充分考虑美方的整体利益为先，涉及各种安全诉求。
藏兄，长期跟踪你的帖子，受益良多，我是重仓药明合联的。想请教一下，下一届的美国总统大概率是特朗普，如果特朗普当选，他的偏激的贸易政策，会对药明系有多大影响？谢谢！
药明合联可以接默沙东的单，利好呀
机构和散户投资者真是需要你这样的成熟投资人正确引导和教育，希望市场上能多一些像你这样有实力有耐心还有正确投资三观的人
回调不改目标价
老哥，参议院的报告应该不需要等到下个月中吧，大概就是7月12日前吗？
业绩交流会上，陈智胜谈药明生物的质量问题，语音转文字，有个别错别字！