$三一重工(SH600031)$ 大规模的设备更新,看似是自上而下政策传导的,实际上挖掘机每8到10年一更新,这也是行业的周期性,我去年发过一篇文章,统计了历年的挖掘机销量,最低谷是2015年,销量不及业务高峰期年份的1/10,所以当时我判断是2023-2025有一个大的行业低谷,从买入三一那一刻起,已经做好了持久战的心理准备,我的目标就是要吃下一个完整的上升周期。这个周期大概要4年左右。