$明阳智能(SH601615)$ 财联社6月15日机构关注精选：

①龙蟒佰利：这家化工细分龙头二季度业绩同比增长近4倍，分析师看好本轮行业景气度有望超预期，并对公司今年净利润预测值上调40%；

②风电（明阳智能、金雷股份）：政策落地超预期，目前板块估值还是“地板价”，分析师判断接下来行业发展或远超市场认知。


主题一
这家化工细分龙头二季度业绩同比增长近4倍，分析师看好本轮行业景气度有望超预期，并对公司今年净利润预测值上调40%

龙蟒佰利6月14日晚间公告，预计2021年上半年净利润为23.27亿元–29.74亿元，同比增长80%–130%；其中，二季度预计实现归母净利润12.64亿元-19.10亿元，同比增长222.62%-387.68%。

本期业绩同比大幅增长的原因有：（1）钛白粉量价齐升、氯化法产能释放;（2）加强内部管理、推动降本增效;（3）并购资产协同效应逐步发挥，定增完成降低财务费用。

龙蟒佰利二季度业绩超预期，创历史新高，申万宏源李楠竹看好本轮钛矿-钛白粉景气周期，预计其持续性和景气的高度都有望超市场预期，上调公司2021-2023年盈利预测，预计归母净利润53.1/58.9/68.6亿元，调整前为37.6/48.5/55亿元，上调幅度为40%/21.4%/24.7%。

2021年二季度钛白粉价格持续上涨，5月市场价格已突破2017年高点20000元/吨，且前期低价订单到二季度基本执行完毕，钛白粉成交均价快速上行。

据百川盈孚数据，经6月初新一轮提价后，龙蟒佰利R996牌号硫酸法钛白粉报价21100元/吨。此外，铁矿石价格二季度也大幅走高，攀枝花地区铁精粉(56%品位)价格自530元/吨.上行至640元/吨，增厚当期利润。

此外，攀枝花钛渣项目逐步投运，打通氯化法关键环节，拟发行H股继续拓展产业链。过去的一年时间里，公司实现了氯化法二期的稳定运行、30万吨硫氯耦合制合成金红石的投运、东方锆业的整合和云南新立的复产，给今年业绩高增长打下了基础。


主题二
政策落地超预期，目前板块估值还是“地板价”，分析师判断接下来行业发展或远超市场认知

广东省海风地补政策出台正式文件，与征求意见稿内容对比来看：

征求意见稿：

（1）2022、2023年补贴不超2.1GW、2.4GW；

（2）2022、2023年单位千瓦补贴1500元、1000元；

（3）计划2024年实现平