250日,120日,50日的股价涨幅相对强度(就是排名)是个有意义的因子,好几本书都提到,包括笑傲股市和祖鲁法则;均线系统也是个有效的交易层面因子,其实就是市场交易的平均成本。前者代表了市场的个股的看法。后者是市场的不同期成本,虽然这是历史成本,对我没啥意义,但对市场上很多交易者而言却是很有意义的指标,会决定他们的交易行为。
250日,120日,50日的股价涨幅相对强度(就是排名)是个有意义的因子,好几本书都提到,包括笑傲股市和祖鲁法则;均线系统也是个有效的交易层面因子,其实就是市场交易的平均成本。前者代表了市场的个股的看法。后者是市场的不同期成本,虽然这是历史成本,对我没啥意义,但对市场上很多交易者而言却是很有意义的指标,会决定他们的交易行为。
其实十年前曾经疯狂学习过图表派,写代码回测,着实折腾了一大圈,可惜没摸到门,这次一下子就顿悟了。市场虽然偶尔会犯错,但绝大部分时间是正确的,好好的使用可以大幅度降低选股的信息费用,否则光沪深就4千多个票,难道你一个个年报看,等你看一圈,早黄花菜都凉了,这么做投资这个生意,成本太高了,十有八九要被淘汰。祖师爷一开始只看净流动资产高于市值的票,也是一种筛选手段,只不过这个量化因子也是基本面范围的,时移世易,就失效了,其它各种基本面因子都是一个道理。利用市场的价量信息这个因子来做初选,最终落实到基本面的研究上,两条腿走路,这样就稳多了