2023年总结

此时此刻还有几个小时就进入2024年了，看着旁边刚出生半个月的娃心里多少有些感慨。即将过去的一年过的很快，工作，生活，投资好像感受到了很多，又好像也就那么过来了。

工作方面从年初老板的信心满满，到年中执行路径的不断变化，再到年底的团队大裁员，至今仍然庆幸还没有失业。 作为一名公司老员工不知不觉在一年中熬走了三位直属领导，想想也颇感意外。每一位领导也都是阿里背景的，想来现在的时代阿里背景的光环也已经渐渐消退暗淡。未来一年依然充满了不确定和挑战。公司也已经到了生存发展的关键节点。顺风顺水的时代需要的数据跟上节奏，当风向变了的时候就更加需要战略专注和执行效率。工作中的观察和学习倒也让我深刻的体会到什么是战略能力和团队的战斗力。未来的投资路上也会更多观察公司在这方面的能力。

生活方面去年底跟老婆领证，年初时候趁着疫情时代的红利利用快乐飞机票跟老婆打卡了昆明，川西，去北京爬了香山，自己去了山西大同。后面想来也就是在川西的旅程当中体验了严重的高反也怀了现在的宝宝，冥冥中自有安排吧。老婆的工作也从北京换到了深圳，结束了许久的两地分居生活。并在5月的时候知晓了宝宝的存在，赶着把婚礼仪式在山东给补上了。在这里也感谢老婆的理解，宽容和付出，此生有你真三生有幸。 然后的日子里没有了往日的潇洒，话剧，电影，香港的city walk 成为了孕期为数不多的大型娱乐活动。 哦，对了 中间还搬了一次家，搬出了自己住了5年的房子，然后搬到老婆新单位附近。每天通勤时间从40分钟惬意的自行车+播客时光变成了1小时20分钟的地铁上的多邻国。未来一年最大的挑战还是初为人父如何养育这个娃。

投资方面结果还是满意的，但是过程中却也无不遗憾。虽然在去年底退出了部分油气仓位，但是年初开始整体持仓占大头的依然是能源股，做了大半年过山车终于在11月退出大部分，坚守反而消耗很多机会成本。

微观操作中三月份的硅谷银行危机参考黑色面包，抄底了WLA虽然翻倍但是由于投入本金只有4%左右，同时后续股价是当初买入三倍有余。只能用自己只做抄底反弹第一阶段最确定性的鱼头，而放弃鱼身和鱼尾来安慰自己。

另外一个没有格局和缺乏调研理解的是 BAM 在30以下搜集了5%的仓位但是却在34 全丢了，一方面是被当时球友负面情绪影响，另外确实也没理解市场其实是对旗下写字楼租赁市场问题的悲观预期，在11月美联储开始停止降息后，对于这块利率敏感的悲观预期市场在快速修正，依然以波段操作想法而卖飞了。

比较值得记录的是70左右介入的PDD 100左右清仓，当时觉得70-100左右是Q2以后资金面的明显的预期差，100以后大家对PDD TME的发展已经有了一致预期，后续估计没有新的增量资金来入场了。但是没想到PDD作为纳斯达克指数的一员，受益于年底的指数暴PDD也跟着继续新高。

A股重仓的鲁阳节能也是另外一个不重视市场声音的反面教材。公司从产品到战略及股东利益重视等都很优秀。这些作为基本面虽然优秀但依然受整个行业周期和资金面影响。但是股价依然持续受地产行业利空，基金减持等压力走出了很难看曲线。而我最大的错误确实是把年初较为分散的仓位过早的集中到鲁阳上。

医药方面很早就在关注和介入跌了很长时间美国生科类题材。包括HNZP并购套利，11月通过球友知晓大概率第一个基因编辑药会被FDA审批通过，作为事件驱动大概率行业几个都会有所反弹等。但是没有坚持持仓过早止损出局。

AI机会没有过早抓住，只有等到NVDA掉到410左右给了30%的仓位，之所以敢给这么多还是真切在第一线感受到了客户对于显卡的需求，而市场刚从高点回调。这块确定性很高。

并购套利方面这块取得了不错的收益，主要感CD，HOL I，未来一年在大市不确定的情况下会更多这块的机会。 也看到熊猫有分享过连跌4年的并购套利ETF。也许在明年降息周期会有更多机会。

总的来说2023年投资方面大A微亏，港股略赚，挣钱还是靠美股。在资金体量提升的情况下还是比较满意的。

最后希望未来一年更顺利，不要有战争，世界和平。