$万洲国际(00288)$ 公司主要业务在中国是双汇，美国墨西哥和欧洲是肉制品及养猪。
1，估值：目前大致相当于A股双汇打八折，然后赠送史密斯菲尔德，史密斯业务是13年71亿美元收购的。目前市值66亿美元，正常年份盈利在10亿美元以上，按正常年份估值PE只有可怜的6.6。
2，海外风险，主要是美国业务，随着科技差距的拉开，一个帮美国佬卖肉制品和猪肉的，将不会是问题。
3，国内人口减少是大趋势，但欧美墨还在增长，屁民可以不消费奢侈品，但肉该吃还是吃，未来它将完美的对冲中国人口下降的影响，会是一个非常稀缺的标的。
4，大股东及管理层：从最近5年看，非常靠谱，对小股东很友好，所有赚的钱都分红或者回购掉，21年回购一百多亿并注销股份，估计再攒几年又可以回购了。
5，史密斯收购以来，业绩一直在稳步增长，连同欧洲的话，肉制品利润已经比收购时增长一倍有余。养猪及生鲜肉就当他归0
6，目前是猪肉的低谷，大部分养猪的都在亏损，相信会有回暖的一天。而这个又是赌猪价涨的正宗标的。
该股将是超级好的稀缺养老标的，重仓赌一把，超长周期持有。。