$软控股份(SZ002073)$ $赛轮轮胎(SH601058)$ 市场目前对于软控的认知还停留在给赛轮做设备的阶段。但去年开始，软控过去数年的布局开始助推公司发生质变。不出意外的话。今年将是上市以来基本面最好的一年且未来会越来越好。现阶段，赔率跟概率都极具投资价值。盘点下软控的主要逻辑。

1.公司主业橡胶设备迎来了行业扩产周期，目前公司交流下来订单爆棚，挑高毛利的单子做。锂电设备这块今年大概可以确认10亿营收，利润率10%，这块订单量未来2-3年复合增速100%。
2.液体黄金材料今年将首次实现盈利，预计全年出货6-7w吨。权益利润7000-8000w。q1大概率就可以贡献利润。
3.大成基金最新的四季度持仓中，把赛轮全部买成了顶配10%的仓位，说明机构们对液体黄金轮胎还是非常关注的。去年11月我参加了一次卖方给买方交流的小范围会议，机构对液体黄金的盈利半信半疑，这也是市场目前的分歧点。相信业绩兑现时，会有机构来重新定价。
4.考虑扣除股权激励费用，今年估计3.5-4亿的利润。股权激励价格6.18。目前对应不到20pe。
5.赛轮液体黄金轮胎目前线下跟北美推广比较顺利。将成为短期比较强劲的催化剂。
6.王教授的利益关系个人感觉更偏向于怡维怡研究院跟益凯新材料。