受周末金域医学公布业绩预减公告影响，今天ICL主要标的金域医学、迪安诊断等出现较大幅度调整，主要系应收款计提担忧导致。短期应收款计提影响报表数字呈现，不改长期主营发展趋势，建议逢低配置。 1）大额应收计提收款后会回冲 金域周末公布中报预减公告，上半年净利润2.6-3.5亿元。考虑到去年Q2国内疫情的变化，我们预计22年Q2的新冠应收款是当年最多，款项质量也是最参差不齐的一个季度。23Q2的应收计提可能高于Q1，23年上半年达到3亿+。应收计提款项会随着下半年收款完成有所回冲，实际全年计提还需看下半年回款情况，而非线性外推的5-6亿计提。 2）主营业务经营正常，短期报表冲击不改长期经营趋势 反加3亿左右应收计提后，金域22H1主营利润预计在5-6亿，按往年上半年利润占比40%+水平推算，全年主营利润预计在13亿利润水平，符合此前剔除新冠减值预期。我们判断主营业务经营正常，新冠应收款计提影响利润实现。短期报表冲击不太长期趋势。 3）看好IVD控费下的外包率提升，以及特检业务发展 欧美控费以及国内浙江IVD控费结论，均是医院体系外包比例提升。预计今年下半年开始IVD板块的控费将加速国内外包比例的提升。以价换量有望加速ICL普检业务发展，LDT政策的放开也有利于ICL业务结构改善，看好ICL长期发展。