受行业新规影响，今日锂电板块掀起涨停潮，5只个股收获20CM涨停。
昨日，工信部公开征求对锂电池行业规范条件及公告管理办法(征求意见稿)的意见，引导企业减少单纯扩大产能的制造项目，加强技术创新、提高产品质量、降低生产成本。
新规对上市公司业务有多大影响？基本面和资金面触底了吗？
基哥摘录第115期、117期《百亿基金经理内参》部分内容，介绍两位基金经理关于锂电板块的内部交流。
01 L总：新规有力推动产能优化和头部公司国际化
（现任北京某头部公募基金经理，从业12年，管理规模35亿，在管行业甄选等多只基金）
本次行业规范管理意见不具备行政约束，属指导性文件，主要是信号意义。相较2021年版，主要是增加了研发相关费用率要求（3%），以及提升了电池、正极、负极、隔膜、电解液的各项技术指标，新增能耗要求。此外，仍有上一年产能利用率达到50%的要求，虽然条款未变，但对于中部尾部和新进入者，当前供需条件下约束变得苛刻。
初步看对上市公司几乎无影响，对于中尾部新进入者产能出清有积极意义。主要是在我国LD与西方辩论“新能源产能过剩与倾销”相关议题的关键时点，出台供给侧相关政策对产能出清和头部公司出海有积极的信号意义。
另外，近期欧洲锂电池碳足迹计算规则发布，除直连电（分布式光伏直连、海风直连）可以被认可外，其余购电均按国家平均碳排放计算，绿证和PPA不予采纳。
欧盟电池法案要求电池供应商25年2月开始报送碳足迹，后续或开征“碳边境税”，以碳排放为名对电池开征关税保护本土电池产业。本次明确碳排放计算方法，不认可中国的绿证和PPA，只认可直连电，对头部有明确降碳计划的头部公司形成利好，ndsd前期宣布“零碳战略”，自有海风场后续将开工，后续碳边境税背景下的出海优势有望持续……（摘自第117期内参）
02 H总：资金面还没有完全触底
（上海某公募基金经理）
锂电产业链的看法市场是比较一致的。
对于电池环节，NDSD的优势比较明显，也率先走出底部，所以至今股价涨的是很好的，而且回撤幅度很小。
对于整车的品牌，就看谁的产品力比较突出。整车的关注度一直是很高的，尤其是像出海相关的，还有发布新品的。
对于整个锂电产业链来说，就是等底部。像一季报的时候天齐是暴雷的，能够看到这个行业的底部还是没有出现。他爆雷之后，虽然业绩爆雷大幅减亏，以为不会有什么大跌，但还是连续跌停，就说明当中的资金是没有清退的。
同时可以看到基金一季报当中，新能源的超配比例，虽然是过去几个重点行业当中下降幅度最快的，但仍然还处在超配。所以资金面也还没有完全触底。因此对锂电大家整体还是在等底部……（摘自第115期内参）