截止至2024年3月31日,5G通信ETF持仓如上图。其中,前十大持仓占比为51.4%。相对集中,但是有一定的分散性。
立讯精密和中际旭创,主要是通信相关的硬件以及相关技术。尤其是在人工智能快速的发展过程中,除了对英伟达芯片的需求,对相关数据中心的建设以及通讯要求更高。这两家公司恰恰就是提供相关的通讯硬件和技术服务的。
在第三大重仓$工业富联(SH601138)$ 的2023年报里,更是提到2023 年全球 AI 服务器出货量逾 125 万台,同比增长超过 47%。而工业富联恰恰具有较强的AI服务器量产能力。
第四仓位中兴通讯,在AI相关的服务器、存储设备、一体机等方面,为AI算力发展提供助力。中兴在运营商业务领域,有多年的深耕。
后面的公司就不一一详细说了,但是总体上来说,这个指数中绝大部分公司都是和通信相关的。而如果我们去翻看这些公司2023年年报,会发现这些公司的业务都很大程度上和大模型以及AI发展有极大关联。
主要是在AI服务器领域提供相关的服务器硬件、相关通信技术,实际上相当于这些公司大部分是做AI基础设施和基础技术的公司。大模型的发展,拉动了这些基础设施建设的需求。
当然,不同的基金有自己不同的特征。5G通信ETF,最大的特点就是系统全面覆盖了和人工智能、大模型相关的标的,前十大重仓股集中度适中(51.4%)。而且在大模型基础建设快速发展的过程中,各家大厂快速投入希望占领高地的过程中,反而基础设施类的硬件和技术相关公司市场需求旺盛,迎来一次重大的发展机遇。
大家可以根据自己的投资目标、投资期限、投资经验、资产状况等因素,考虑自身的风险承受能力,在了解指数基金基本特征的前提下,结合基本面、估值等因素理性判断,谨慎做出投资决策。
目前,5G通信ETF(515050)在人工智能、大模型基础设施的覆盖跟踪上还是比较全面的。