回测有一定的借鉴意义。不过如果我们也培养出类似美股七姐妹的公司,带动指数长牛不衰,由不成熟期的熊长牛短变成成熟市场的牛长熊短,规律就作古了。规律只能短期有效,严格滴说,也只是一段时间的巧合。
时常检视指数的持仓构成也是一项必修课。
跑了下数据,做了下收益率回测。
标的是沪深300ETF(510330),起点是2024年12月12日,市盈率11.09倍,投入1000块。
截止到现在2024年3月18日,接近10年时间,总收益率为99%,约等于年化收益率为7.1%。
大致约等于近十年来,中国GDP+CPI。
如果是这样操作:
2014年12月12日,市盈率11.09倍,买入1000块;
2015年4月3日,市盈率14.95倍,卖出;
收益率30%;赚300块。
2016年2月26日,市盈率10.95倍,买入1000块;
2018年1月12日,市盈率14.96倍,卖出;
收益率45%;赚1450块。
2018年11月2日,市盈率11.06倍,买入1000块:
2020年11月13日,市盈率14.87倍,卖出;
收益率52%;赚520块。
2023年11月24日,市盈率11.07倍,买入;
至今不卖出,还没到位置。
上述,2014年12月12日至今,总收益率127%;年化收益率是8.5%。
为什么是11倍市盈率开始买入呢?
因为2014年12月12日至今,沪深300指数就没跌破过10倍市盈率。
所以如果10倍市盈率买入,就踏空了。
为什么接近15倍市盈率就卖出呢?
因为2014年12月12日至今,沪深300指数每次都会涨过15倍市盈率。
其实算到这里,我们可以直接说结论了。
(1)在A股,要做波段,不能一昧的长期持有。
因为A股的波动性大,如果长期持有,收益率是下滑的。
(2)实际上,通过11倍市盈率买入沪深300,15倍市盈率卖出,就可以赚取不错的收益率,远远跑赢指数本身;
其实只需要持有指数,就能跑赢90%的投资者。
如果能够跑赢指数,就可以跑赢98%的投资者。
$沪深300(SH000300)$ $贵州茅台(SH600519)$ $伊利股份(SH600887)$
回测有一定的借鉴意义。不过如果我们也培养出类似美股七姐妹的公司,带动指数长牛不衰,由不成熟期的熊长牛短变成成熟市场的牛长熊短,规律就作古了。规律只能短期有效,严格滴说,也只是一段时间的巧合。
时常检视指数的持仓构成也是一项必修课。
回测有一定的借鉴意义。不过如果我们也培养出类似美股七姐妹的公司,带动指数长牛不衰,由不成熟期的熊长牛短变成成熟市场的牛长熊短,规律就作古了。规律只能短期有效,严格滴说,也只是一段时间的巧合。
时常检视指数的持仓构成也是一项必修课。
起点是2024年12月12日???真牛、起点是未来
送你张图自己体会……
随便买的
这个回测的交易次数太少,不能达到大数定律的基本要求,建议对多个指数ETF组合进行组合回测
很好的策略,空闲期间做个固收3%更完美
不应该按照市盈率的绝对值,应该用百分位吧?
那买入昨日涨停股板块,去做一下回测,简直不得了
有道理