$龙宇股份(SH603003)$ $润建股份(SZ002929)$ $并行科技(BJ839493)$ 本周末“百模大战”打得火热，正如一年前GPT发布的时刻，这是国产大模型的里程碑事件。从产业链来看，中游国产大模型的爆发，直接利好上游卖铲子的——算力+语料，尤其是当前国内大模型突出长文本能力，那语料更关键，同时国内审核也会比较重要；其次利好下游应用的爆发，海外经验是应用晚于大模型1-2个季度，那国内模仿会更快，估计不到一个季度，应用就会大爆发，尤其是结合长文本能力的办公、法律等应用场景。
另外，底层算力方面，自从两会之后也是利好更密集了，本周末上海又发布智能算力基础设施高质量发展“算力浦江”智算行动实施方案（2024-2025年）》：到2025年本市智能算力规模超过30EFlops，智算中心内先进存储容量占比达到50%以上。
算力是底层，AI发展绕不开算力的建设，从地域来看，一个万亿大产业必然会有个区域集群，目前北上广都在竞争，除了几个大巨头之外，智谱是广东的，月之暗面是北京的，阶跃星辰是上海的，未来AI大产业花落谁家不知道，但算力决定了各自的起跑线，地方鼓励政策必然会重点倾斜，算力资源是有一定区域属性的，这些核心地区的算力卖水人要持续重视。