$紫金矿业(SH601899)$ 根据不才十年的炒股经验，这紫金小一点是开启月级别的上涨，大一点是开启年级别的上涨，建议有钱大佬无脑买入。紫金现在整体人气已经非常低迷，从卖方报告来看，也就是海通施毅、民生邱祖学在继续跟踪企业之外。其他的卖方机构基本上已经放弃紫金，我现在在市场上已经找不到紫金的深度报告，也验证了我自己的一句话“只有股价上涨的企业才会有深度报告”，真金白银是高毅的邓晓峰以及社保基金在支撑。讲真紫金董秘还是比较弱势的，几乎天天都在和各个卖方搞紫金交流会，实际上支持的人却是非常少的，每次会议上都特么只有几十个人在腾讯会议上听，我都感觉到扑面而来的尴尬感。

基本面上看紫金是没有任何问题，但是最近市场上的异动让我看到不一样的东西，我是在11月月初非常看好保利发展和招商银行的，他们俩已经非常极度低估。保利在房地产行业如此低迷的情况下还能保持盈利，说明企业的质量是没有任何问题的，而管理层又会在极度低估的时候采取回购措施，而且我坚信“房地产企业会消失，房地产行业不会”。招行因为某些风险问题，我认为迟早是可以走出来的，疫情放开消费一直是招行的强项（虽然我并不认为疫情放开，消费会大幅攀升），现在招行针对中小企业的授信服务业是在加深的，自己有一套相当于OA+ERP的系统给到需要授信的中小企业，进行数据分析之后的授信合作，这个模式我是非常认可的。这是仿造德国银行采取对中小企业支持的模式，三两句话讲不清楚，有兴趣可以自行查找资料做深度了解。同时招行也是极度低估的状态，如果按照上个月月初的招行分红可以接近6%，几乎已经没有太大的风险。

当时把这两只股票推荐给身边的朋友们，让他们采购了一部分，为了避免让大家觉得我吹牛逼在最后放个截图。可能有兄弟会问，那地产银行上涨这些和紫金有什么关系，我是另外一个角度来看待这个问题“估值”，经过这一个月的地产银行的疯狂拉升，龙头地产平均估值已经从6左右抬升到8.5，银行整体估值从10月底的4.4提升到5左右，对紫金来说绝对是个利好。紫金基本面没有任何问题的情况下，只需要的是估值修复，当我把紫金从最初A股上市的那天开始到今天的平均估值是25左右，而目前紫金的TTM是13，只要修复到平均水平即可。还有一个更重要的问题AH倒挂，紫金目前已经处于实际上的AH倒挂的状态，而倒挂的原因就是估值体系出现问题，A股紫金昨日成交额24亿，而H股的成交额只有3.5亿，流动性相差7倍估值却只差5%，这很明显是市场的错误。2022年还剩下20天，2023年挣更多钱的紫金还会不会是这个估值，或许只有天知道，我目前只有一个看法就是等待修复，市场或许一直是对的，但也必然会犯错，紫金的估值修复不会太远了。