来源：经理人传媒旗下《商讯公司金融》杂志
截至8月末，上市公司半年报的披露已经结束。青岛农村商业银行股份有限公司（下称“青农商行”，002958）也是如约披露了2023年半年报。
青农商行是在青岛市农村信用合作社联合社和青岛市8家区市的农村合作银行、信用联社改制重组的基础上，引进外部投资设立的股份制商业银行，在2019年上市于深交所主板，
今年半年报显示，青农商行营业收入和净利润实现“双增”，资产规模稳定扩张，但随着今年下半年房地产政策的放松，房地产贷款集中度仍在高位的青农商行该指标或再攀升。
另外，值得注意的是，青农商行前7大股东中的“巴龙系”被限制高消费。
经营业绩整体向好
青农商行作为本地法人银行，主要业务为公司银行业务、零售银行业务、资金业务及国际业务，目前已设立烟台分行和济南章丘支行，分支机构共352家，辐射青岛、济南、烟台山东三大最具经济活力地区，并发起设立省内5家、深圳1家、江西2家共8家村镇银行。
截至2023年6月末，青农商行资产总额达到4553.41亿元，较年初增长了298.46亿元，增幅7.01%，资产规模稳中向好。
其中，发放贷款及垫款占比较大，达到2338.86亿元，较年初增加了104.29亿元，增幅4.67%。负债总额达到4179.78亿元，较年初增加280.10亿元，增幅7.18%；其中，吸收存款2988.20亿元，较年初增加206.75亿元，增幅7.43%。
今年上半年，青农商行实现营业收入54.45亿元，上年同期为51.99亿元，同比增幅4.73；实现净利润18.85亿元，上年同期为17.50亿元，同比增幅7.68%，整体呈上升趋势。
从收入结构来看，青农商行营业收入主要来自利息净收入，上半年利息净收入为36.56亿元，较上年减少0.78亿元，降幅2.09%。
从数据上来看，近年来，青农商行的利息净收入处于持续下降的态势。2020年、2021年和2022年分别实现利息净收入78.96亿元、77.93亿元和75.72亿元。
对于利息净收入的减收，青农商行在2022年年报中曾解释称，利息净收入下降的主要原因是因为加大服务实体经济力度，进一步降低实体经济融资成本，同时受贷款重定价效应及市场利率变化的影响，发放贷款和垫款平均收益率较上年同期下降，净息差收窄。
在资本充足方面，青农商行的三大资本充足基本保持稳定。截至2023年6月末，该行资本充足率为13.12%，较年初下降0.06个百分点；一级资本充足率为11.38%，较上年下降0.03个百分点；核心一级资本充足率为9.81%，较年初增长0.04个百分点。
在资产质量方面，2023年上半年，青农商行不良贷款率降至1.93%，较年初下降0.26个百分点，资产质量有所改善，但整体依旧偏高，仍未恢复到该行2021年资产质量水平。拨备覆盖率有所提升，较年初增长29.51个百分点，增至237.14%。
房地产贷款集中度仍居高位
数据显示，截至今年6月末，青农商行发放贷款及垫款占比较大，达到2338.86亿元，较年初增加了104.29亿元，增幅4.67%。其中对公贷款及垫款总额为1628.28亿元，占比69.62%；个人贷款及垫款总额为680.23亿元，占比30.38%。
从贷款客户行业分布来看，青岛农商银行贷款主要投向向批发和零售业、租赁和商务服务业、房地产业、建筑业以及制造业，2023年6月末，上述前五大行业贷款占比分别为 13.58%、11.78%、9.32%、9.61% 和 8.92%，合计占比 53.21%。
2023年上半年，青农商行持续优化调整信贷结构，从严管控房地产贷款，房地产业贷款占比下降，整体贷款行业集中度趋于下降，但房地产和建筑业贷款占贷款总额的比重仍相对较高。
同时，青农商行的个人住房贷款在个人贷款中比重同样较高，占贷款总额的12.20%。截至2023年6月末，青农商行个人住房贷款及房地产业贷款余额占贷款总额的比重为 21.52%，濒临监管对于房地产贷款集中度的最终要求22.5%，总体依旧面临一定行业集中风险。
房地产业贷款压力主要来自近年来的政策监管带来的调整期，央行、银保监会又发布了《银行业房地产贷款集中管理制度的通知》。提出并设立了针对银行房地产贷款和个人住房贷款占到银行贷款余额的比例问题的“两个上限”，中资大型银行分别是40%和32.5%，中资中型银行分别是27.5%和20%，中资小型银行和非县域农合机构分别是22.5%和17.5%，县域农合机构分别是17.5%和12.5%，村镇银行分别是12.5%和7.5%，于2021年1月1日开始实施。
虽然在适当限制后，相关部门对金融监管做出了适度纠偏，提出保障房企的合理融资需求。又先后出台了“中债增信融资”“金融支持房地产16条”“三支箭”“5个恢复”等多项举措，支持房企的合理融资需求，但因为青农商行房地产贷款占比濒临监管上限，以及不良贷款率较高的问题，仍然需要加强内控管理。
两股东被限制高消费
据半年报披露的青农商行股东持股显示，截至2023年6月末，国信发展持股9.08%，青岛城投持股9.05%，分别为第一、二大股东，而“巴龙系”通过巴龙国际和巴龙国际建设合计持股7.16%，位列第三大股东。
但根据企查查显示，目前巴龙国际和巴龙国际建设均被限制高消费，双双被列为被执行人，其中巴龙国际目前被执行信息44条，执行金额达到14.85亿元；巴龙国际建设被执行信息15条，被执行金额12.02亿元。
而根据青农商行的半年报数据显示，截至2023年6月末，青农商行还曾向巴龙国际发放贷款22.40亿元，青农商行在5月30日的另外两则公告中说明，针对该行与巴龙建设、巴龙国际等公司的两起金融借款纠纷，青岛中院已经做出执行裁定，将两家公司纳入限制高消费名单。
青农商行8月29日的公告显示，青岛铁路运输法院将在2023年9月26日开始公开拍卖部分巴龙国际建设集团有限公司持有的青农商行股份，解决其债务问题。通过中国证券查询，巴龙建设目前所持的股份处于轮候冻结状态。
除了踩了“巴龙系”的雷，在3月17日还曾披露了《关于诉讼事项的公告》披露其薛家岛支行与中海外地产、中国海外控股集团有限公司金融借款合同纠纷一案。目前青农商行已向法院申请强制执行。但执行过程中对被执行人的不动产登记、银行存款、工商信息、车辆登记情况进行了两次查询，被执行人名下无可供执行的财产。
对此，近日，青岛中级人民法院公布青农商行黄岛薛家岛支行申请的限制高消费措施，将其纳入限制高消费名单。