招商上半年非息收入增长311-214=97亿（其中代理手续费增加54.89亿，增长166.23%，主要由于上半年资本市场活跃，代理基金业务快速增长。），下半年及明年要维持这个数有难度。
净利息收入部分，，总资产约增长10%，增加收入约60亿。。其它40亿左右来源于同业负债的下隆。
所以明年的主营增长来源于规模的扩大，而非息及同业增长会很困难。
所以基于15%的主营增长假设做出的坏账承受会偏乐观。
当然，坏账的假设要边过边看。