看了2023H1年报，听了大唐2023H1业绩会录音，整体感觉发展正常。目前的价格PE已经和疫情初期一样高了。我最近加了接近一倍的仓位。$大唐新能源(01798)$
1、经营业绩正常。022年有两笔一次性收入，一笔是2亿的应收账款减值转回，一笔是风机厂家赔款有3亿，如果看大唐国内版的报表，看的更加清楚。如果去掉这3亿，则营业利润就是27比23亿，同比23%，利润总额同样是27/22。这个增长率还是可以的。2022年装机量较2021年增加5.7%，2023H1利用小时增加7.8%，发电量增加19%，看着都正常。
2、问了IR，2023H1在建260万KW，今年预计投产150万KW，10%+的增长率，也还可以。我认为未来这几年装机速度会加快，疫情已经过去，风电和光伏设备大幅降价，利率下降，沒有理由不加快发展速度的。终于有了两个类大基地项目，一个90wkw，一个100万千瓦，感觉集团没有给新能源公司足够的协助。
3、补贴收到3.3亿，不像去年上半年一样收到一大笔补贴，不过也不用担心。补贴的钱国家是做了预算的，就在下面那个2600亿的包里面。去年这个包还大些，不过没有花完。我了解与新能源补贴核查速度有关。新能源算是经济高质量发展的一个点吧，只会快不会慢。
4、老机组改造是一个看点，但这个需要地方政府出政策，最近看到等容改造的项目新闻越来越多了，等容改造利用小时都会翻倍，一样很好。公司在年报里面也讲到了这一点。