$沙钢股份(SZ002075)$ $钢铁B(SZ150288)$ $钢铁A(SZ150287)$ 

2018-11-19

沙钢无意外，跌停开盘，跌破收盘，收盘价格13.03元

2018-11-16

沙钢无意外，跌停开盘，跌破收盘，收盘价格14.48元

2018-11-15

重组后业绩平稳，无啥惊喜。不知对错与否，瞎拍一版本。具体分析如下：

1）收购的Global Switch（51%）资产发行价为12.16元/股，发行19.5亿股，估值237亿元。按现在价格16.09元，估值增加至314亿元。

Global Switch业绩承诺

2018年~2021年业绩承诺2亿英镑，2.6亿英镑，3.07亿英镑，3.53亿英镑。

（英镑兑人民汇率1：8.9；）

市盈率如下表：

2）重组股本41.5亿股，按现在价格16.09元，总市值667.73亿元；

原业务全年业绩预估(不含重组的业绩承诺)

参考2018年年报业绩预计公告12.5亿元（11.5~14.5亿元之间），鉴于这些年业绩不稳定，2019年往后的业绩按8折计算！

市盈率如下表：

注意：重新调整了原业务的业绩。