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$通威股份(SH600438)$ $隆基股份(SH601012)$感觉很多机构做研报的根本就不了解这个行业，我看到有机构还在看好今年一体化厂的利润，还在神吹晶澳，我就呵呵了。预感一体化厂今年很艰难，因为毛利基本全在硅料环节，剩余的一点又被硅片全吃了，电池和组件几乎0毛利（硅片的绝对值毛利勉强能保持，电池片和组件环节的利润全部上交给了硅料环节）一体化厂的毛利会创新低。唯一还能看的就是硅料厂（通威，硅料暴利+电池几乎0利润），三个专业硅片厂（中环上机京运通，硅片还有部分利润）

全部讨论

麦杰宝要讲武德
2021-07-03 20:45

用爱拉晶，用嘴切片

为自由而思考
2021-07-03 19:59

不能做到彻底的硅料，硅片，电池，组件四位一体的一体化，就别谈什么掌控产业链利润

珞珈阿牛
2021-07-04 14:23
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高景91天从开工到投产15gw硅片点火，，下半年还有15gw，京运通12gw点火，上机数控10gw，双良节能不声不响20gw点火……然后今年，还有通威要新增15gw，隆基新增20gw，中环新增25gw明年还有25gw……还有阿特斯……硅料新增供应还没有出来，这新增的150gw等料开工呢，如果稼动率100%，这需要50万吨新硅料（还有哪些我没有统计到的，麻烦提示一下）$通威股份(SH600438)$ $隆基股份(SH601012)$ $中环股份(SZ002129)$

新的征程开启
2021-07-04 14:14

还是看好晶澳和上机的你吗？

雁过
2021-07-04 07:04

在一个产业链中，一个环节独享利润的局面是不会长久存在的。资源稀缺的环节吃肉，竞争激烈的环节喝汤，大家都能活下去，整个产业链才能存在和发展

没有必要
2021-07-03 20:42

做提前量呗，预期是现在是组件最差的时候，后面会反转，所以现在先超，明年下半年业绩真兑现了就是出货的时候。

笨手投资
2021-07-03 19:57

卖方的逻辑是组件利润见底回升吧，晶澳弹性最大

朱小蔓
2021-07-03 23:05

同意你的观点，目前硅料肯定是最好的环节，就算降价硅料也是降的最少的环节，供给结构决定的，越往下游利润越薄，组件最差。

二级填坑匠
2021-07-03 20:16
查看9条回复

$通威股份(SH600438)$ $隆基股份(SH601012)$ 凡事都要有逻辑有判断，而不是拍脑袋胡说。组件利润7毛/瓦，组件目前卖1.8元/瓦，其中除了光伏电池的成本还包括光伏玻璃铝边框等辅材。1万吨硅料就算20亿，可做3.3GW硅片，20/33=6毛。硅片制作过程，拉单晶的电费以及切片等，成本增加1毛，对外售价每瓦7毛7-7毛8，电池环节，成本增加2毛，对外售价1元。组件利润7毛，莫非电池做成组件是0成本？玻璃铝边框银浆等等都是天上飞来的？这还没计算设备的十年分摊成本呢

高雅的开源小宝石
2021-07-03 20:15

看报表