我看很多人都是说了一大堆有的没有的，我就简单说。
我觉得中微有技术护城河，半导体赛道又是国家重点，典型的国产替代长坡厚雪。就是股价还是贵。用扣非净利润计算PE达到249倍，除非2022年扣非净利润同比增速再来个500%~1000%。有没有可能？我也不知道，到半年报出来再看看。@聚沣资本

和而泰（002402）：智能控制器龙头，5G芯片自主可控核心企业公司是国内智能控制器的龙头企业，是目前中国最大的智能控制器提供商之一，是全球高端市场唯一兼具智能控制器研发、设计、中试、生产的专业企业，提供专业解决方案。公司智能控制器产品应用领域广泛，涵盖家用电器、汽车、家用医疗与健康、智能建筑与家居、电动工具、卫浴、宠物用品、美容美妆、儿童用品、智能卧室产品等众多产业门类，形成以家庭用品和个人生活用品综合产业集群为核心的广泛服务领域。公司同时以控制器为核心，向智能硬件和大数据平台延伸拓展，以C-Life互联网产品，打造信息产业链闭环。@聚沣资本

$高德红外(SZ002414)$ ，唯一算得上是自主可控，不被卡脖子，$科大讯飞(SZ002230)$ 的语音识别也不错，半导体方面，即将发力的就是南大光电的光刻胶。

歌尔股份$歌尔股份(SZ002241)$ ，VR未来的领军者，大公司，大未来。VRAR 作为人类对接元宇宙的入口级终端，歌尔在相关领域深耕已久，全面掌握了VRAR 生产所需的系统集成、工业设计、传感器、光学设计、EE 设计、大规模量产等核心能力，受益于核心客户VR 终端Quest2 的畅销，公司智能硬件实现收入112.10 亿元同比增长210.83%，表现亮眼。2021-2025 年全球VR/AR出货量的CAGR 约41.4%/138%，继TWS 耳机之后，VR/AR 正成为公司新的增长引擎。
（1）VR行业明显提速，Quest2产品销售强劲，22年其他厂商VR新品陆续推出，同时苹果有望入局，带动新一轮创新周期，催化行业需求；
（2）在Airpods代工领域公司份额提升，下半年及明年Airpods新机将推动出货量提升以及盈利能力改善；
（3）公司持续投入研发，构建多方面技术、工艺壁垒。

$北京君正(SZ300223)$ 自主可控，国产替代最好标的之一，公司自成立以来一直从事集成电路设计业务，现已发展成为一家国内外领先的32位嵌入式CPU芯片供应商，是掌握嵌入式CPU核心技术并成功市场化的极少数本土企业之一。公司拥有很强的自主创新能力、具备高成长性，并已形成可持续发展的梯队化产品布局。在便携消费电子、教育电子应用领域的市场竞争力优势明显，市场占有率稳步提高。公司现为高新技术企业，在关键技术上自主研发，已在自主创新CPU内核、多媒体技术、SoC芯片技术、功耗和电源管理技术、软件平台技术等5大领域形成了15项核心技术。公司成长性优秀：近年来，公司采用“开放平台、纵横扩展”的市场推广策略，CPU芯片产品先后进入指纹识别、学习机、点读机、电子词典、PMP、电子书、上网本、学生电脑等多个细分领域。目前公司已经成为我国应用领域最广、出货量最大的本土嵌入式CPU芯片提供商。机不可失 时不再来，两会又侧重提及正是介入好时机。

宁波精达——工业母机空间最大！

1.工业母机，业务主要是为换热器、铁芯马达、锂电做设备的一家公司，业绩进入高速增长期。

2.从2016年扣非净利1665万开始每年持续增长，到今年复合增速达到40%，试问目前国内上市公司中有几家做到这个程度，对标快速增长预期达成的隆基，19年至今最高涨幅10倍以上，关键这个增速还只是过去，未来几年因为搭上新能源这个赛道，将会更快速的增长。

3.未来几年新能源汽车销量占比将会越来越多，今年预计新能源汽车销量在500万辆左右，精达的下游科达利、震欲科技大幅扩产，对于锂电设备的需求是巨大的，而且会持续多年，不会像2019年ETC那样是一次性需求的释放。

4.目前锂电设备主要的竞争对方是旭精机、YAMADA Dobby、京利、金丰，这几家除了金丰是台湾，其它基本都是在日本，产能有限，而宁波精达国内的竞争对手几乎没有，而且国家支持工业母机，国产替代。

5.下游客户震裕今年预计对宁德占比提升至50%，最利好的就是宁波精达，今年6月宁波精达和震裕达成了战略合作关系，对于宁波精达未来几年的持续增长打下了良好的基础。

6.新能源马达铁芯电机设备上放量了，而做马达铁芯电机的机床曾是国家16个重大专项04专项数控机床与技术里的一个子项，这16个重大专项还包括国家大飞机和登月这种项目，说明其机床的技术含量是非常高的，不是其它竞争对手随便就可以做出来的。

7.利润高，产能充足，全部产能做锂电可以做到10亿左右，三季度单季净利率已做到19%，那还是有一些低毛率的通用机，而锂电的毛利是高于50%，试问净利能到多少？

8.订单充足，已排到明年6月，而且公司在互动易上也答复了，下半年将会提高产品价格，加大进度来交付在手的大量订单。

9.特斯拉后面会推4680，而宁波精达是国内首台能够连续冲4680电池壳的冲床，是目前国内最先进，用了伺服冲压技术，可以说在4680上面，公司占了先机，而且这台4680机床已经有了。