最近几天新建仓。业绩预增公告没发,说明净利润增速小于50%,结合3季度业绩,4季度增速明显放缓(肯定小于28%)。这大概也是短期内股价下跌的原因之一吧。
长期看,现价还是值得下注的。行业空间足够大,三大业务都是。市占率也有足够的提升空间,目前比较分散,代名词是竞争激烈。
虽然最近的预制菜新规提高了门槛,禁止使用防腐剂,可能必须使用冷链运输,但肯定还会是公司未来重要的增长点之一,门槛提高短坏长好。速冻火锅料和速冻面米食品应该还是能维持增长的,一个快点,一个慢点。
很少买这么贵的所谓成长股,16PE尝试一下吧。安井相比三全贵点,但它能在竞争中后来居上,且业务多元一些,还是有些东东的。
控股权过于分散和食品安全算是主要的风险点吧,竞争力需要持续观察。我的期望值是近几年还能维持20+%的每股净利润增长吧(考虑可能的股权增发和港股上市摊薄)