独立观察： $震安科技(SZ300767)$ 股价是否超出了安全边际
震安科技是稀有标的，专项冠军，行业扩容，政策支持，想象空间变大。
友商要么被某防水建材上市公司收购，要么做路桥的。门槛不高，对手亦不强。
2021.11.26日市值182亿元，TTM186倍，股价90元，
2020年营收5.8亿，净利润1.61亿。券商预测2021年净利润1.84亿，2022年净利润4.62亿
2021年1-3季度，每季度
营收分别为：1.51亿，1.81亿，1.28亿，
净利分别为：0.3亿，0.36亿，0.13亿
合计1-3季度营收共4.6亿，净利润共0.78亿；3季度有0.6亿订单推迟交货。
预计2021年营收6.5亿左右，净利润1.15亿左右，按182亿市值，对应PE158倍。
2021年业绩大概率大幅低于券商的1.84亿预测。
震安科技有3个新增产能项目，昆明官渡区老厂技改新增产能，新建昆明空安区，新建河北唐山。
新增产能、营收、净利润，已披露数据如下：
昆明官渡新增产能6万套，营收5.4亿，净利0.67亿；
昆明空港新增产能5万套，营收4亿元，净利0.55亿；
唐山新厂新增产能6万套，营收4.4亿，净利0.52亿。
业绩电话会议披露，空港区2022年初调试，唐山2022年5月投产
合计可新增营收13.8亿，新增净利润1.74亿元，全部净利润兑现，对应PE63倍左右。
震安科技的格局还需要等待更多的支持。
短期而言：
新增产能业绩全部兑现，估值63倍，这个估值是否还在安全边际范围内？
是否还值得买入、持有？
截图为连续20个交易日，大单，特大单，中单和散户的买卖情况。绿色为净卖出，红色为净买入。
