展望
医药股精选 2022-08-07 12:27
今天是最硬核的战疫思考
周末我思考一个问题，热点趋势与低估白马的投资感受
热点趋势：一直刺激，如同战场，胜者为王
低估白马：交易清淡，如同品茶，清香悠长
当低估白马到风口，会迎来大行情，总结为什么战疫最大行情将开启？！
2017年到2019年初，信立泰从25元建仓，之后2018年涨到40元，4+7集采，当时信立泰投资者最大的逻辑是替代原研药，氯吡格雷营收信立泰为为30亿，赛诺菲为120亿，然而没想到，降价达60%以上，医药行业进入寒冬
从从2018年底开始，医药进入创新药追捧期，翻倍的太多了，配了丽珠集团，复星医药，药明康德，中药只配了以岭药业
但之后，以恒瑞医药为首的创新药医保谈判，PD-1价格比仿制药还惨，中国式创新被证伪，中国医药投资迎来寒冬！
在寒冬能活下来的，是对医药更深的把握，抓住业绩提升的核心事件
2020年1月疫情，发了两篇武汉事件，朋友对这篇文章评价是，对医药的认知变现
那先从2019年投资开始
每到流感季节，以岭药业总有表现
之后雪球发两篇文章，但万万没想到，抗疫现在已经是第三个年头，最重要的是，我国还没放开……
放开后会什么样？每年得流感的人数是多少了，2019年流感记录人数352万，预防用药奥司他韦东阳光药营收60亿以上
当然，很多年轻人把流感也当普通感冒，到药房买点连花清瘟胶囊或三九感冒灵，所以在中国感冒药每年销售营达200亿
2020年抗疫，从防护到药品，迎来翻倍行情，到2021年逻辑到了疫苗，那时疫苗已获批上市，开始大规模接种，美股BNTX，A股康希诺，复星医药
康希诺目标800元，在2021年6月23日到达799元，开始回调
由于疫苗不是新冠病毒的终结者，所以在2021年8月，三战以岭药业，在高点买入，一直补仓到16元，当时30元的高点，就是现在的21元，回过头来看，后面最高42.62元，又创新高！
当时投资者：你看中他的蛋，他看中你的鸡
因为我当时买入，后面高分红送转……
当我重仓以岭药业时，绿电板开始呼风唤雨，很多投资者清出以岭药业，追入绿电，那时以岭药业，多少人黑连花清瘟胶囊，黑中医药，就如同现在芯片热，多少人黑华润双鹤，黑阿兹夫定
然而金风科技只翻一倍，以岭药业从16元到42元，涨幅162%！
从2022年到2023年，绝对是战疫尾声，并且阿紫系会迎来高光时刻，目前最确定性的为复星医药，而华润双鹤代加工
战疫的逻辑总结为：
2020年：防疫，药品
2021年：疫苗，药
2022年：特效药之争
2023年：阿兹产业链！