隆基股份发可转债了 以前不懂可转债。你这文章给我科普了
1、登记日、申购日
我们随便拿一个来举例子,7月10日的湖盐转债——湖南盐业(现在的雪天盐业)
如果这个你想百分之百中签可转债,那么你最晚需要7月9日持有湖南盐业才行,7月9日之前你持有也行,但是,你必须在7月9日这天手里得有湖南盐业,因为7月9日是登记日。
那么这里就会引发出一个思考,我需要持有多少股湖南盐业,人家才给配售一签可转债呢?
我总不能持有100股,人家就给配吧,那我们不是赚疯了嘛?
我也总不能持有太多吧,我7月9日买了股票,最早7月10日才能卖股票,万一7月10一个低开,我不是赔太多钱嘛。
所以这里我们就需要知道持有多少股才行?
2、配售比
我们可以通过湖盐转债的公告,知道一个数据,这个数据就是配售比
通过公告我们知道湖盐转债的配售比是0.784。
3、需要多少股能配售一签可转债
我们都知道,上海和深圳可转债一签都是1000元,
那现在是每股配售0.784元可转债,那么需要多少股能配售1000元可转债
就是用1000/0.784=1275.51股,我们都知道我们买股票的话,最少是100的整数倍,
这里也就变成最少需要1300股才能配售一签湖盐转债
4、精确算法
但是,这里面有一个重要的问题,上海可转债的交易单位是手,深圳交易单位是张,1手又等于10张,所以这时候就引申出精确算法了。
什么是精确算法,就是多数股东账户存在不足配售一手/张的零碎股,按照精确取整(可配>0.5手/张)对零碎股从大到小再按申请配售进行分配。
以上看不懂没关系,我教你一招,你记住就行了。
正常来说,上海可转债和深圳可转债都是按照1000来除以配售比就行了,
但是上海可转债因为单位不一样,所以可以用精确算法,你以后记住就行了,以后凡是碰到上海可转债,就用500除以配售比就行了。
就这个样子,记住就行了,深圳的可转债还是按照1000除以配售比。
那么这个时候,湖盐转债,也就变成了500/0.784=637.76,因为买股票必须是100整数倍,所以,需要持有700股湖南盐业就行了。
如果玩抢权配售的人多了700股不见得能百分之百中签,这时候你可以多买100股,也就是买800股,来增加概率。不过一般用500除以配售比得出的整数就够了。
再比如湖南盐业当天收盘价是7.14,我们需要总资金是7.14*700=4998.
比如我们在7月9日尾盘以7.14元买入700股湖南盐业,我们最早是在7月10日早上集合竞价的时候才能卖掉呢。
那么这时候就可能会有三种情况(不考虑摩擦费用,也就是手续费)
第一,7月10日早上平开,以7.14元开盘,我们在集合竞价出掉,这时候我们股票不挣不亏,但是我们配上债了,总体我们是挣钱的。
第二种,7月10日早上高开,开盘价格高于7.14元,这时候我们卖掉股票,我们是股票又挣钱,可转债也挣钱,也就是股债双赢。
第三种,7月10日早上低开,开盘价格低于7.14元,这时候我们卖掉股票,我们股票是赔钱了,如果可转债的利润大于股票赔的,我们整体还是挣钱的,如果可转债挣得还不够股票赔的那么我们整体是赔钱的。
这里面需要说下,第三种情况也就是低开发生的概率是百分之九十,但是低开多少幅度,我们谁都不知道。
如果低开的幅度,没有超过我们可转债的利润那是不是我们总体还是赚钱的啊。
所以这时候就要计算一下可转债上市大概价格范围
5、可转债上市价格范围
那么可转债上市价格怎么计算呢?
内容较多这里也就不举例子了,附上一份相关资料大家自行取阅学习
通过计算我们给予湖盐转债大概12%的溢价,也就得出价格范围在120元左右。注:具体的价格要等到上市前看正股的表现。
6、安全垫
也就是说我们一签可以赚200元,我们花费了700*7.14=4998
那么200/4998=0.04
这个4%就是安全垫,
只要明天湖南盐业开盘低开在4%以内,我们就赚钱了。
当然了,我们只是粗略计算没有去除手续费,这个大家需要知道。
这就是个思路
当然了思路还有很多,很多人可能提前潜伏进去股票,等着上市公司发布正式的可转债公告,在这段时间里面,提前潜伏进去的股票如果赚钱了,就不用等配债了,直接卖掉股票获利了结。
在这里我们还必须要知道可转债发行的流程
董事会预案——股东大会批准——证监会受理——发审委通过——证监会核准批文——发行公告
很多人可能在证监会发审通过或者证监会核准批文这里进行潜伏了。
在这里我给大家贴一下证监会发审通过的股票和证监会核准批文的股票图片,你们认识下
证监会核准批文
证监会发审通过
这里面再给大家说个小窍门,什么样的可转债比较适合做抢权配售,就是看百元股票含权越大越好
最后总结一下,大家通过计算要大概知道可转债上市的价格,另外要计算出需要多少股票资金可以配售可转债,然后计算出安全垫。然后就能知道这只可转债适不适合做抢权配售。
这里面必须要提醒一个点,很多人都不知道或者忘记了
我们在7月9日购买了股票,在7月10日,账户就会显示湖盐转债这个,但是这个时候我们需要在交易软件上面进行卖出,也就是配售,只有资金冻结成功,这才算是配售成功,这个必须要手动操作一下。不是自动的。
基本上讲到这里,这个抢权配售的整体思路就讲完了。
在雪球上看到很多做抢权配售的都挣钱了,但是这里我要说下,抢权配售并不是可转债正宗的玩法,后续我会不定期发布一些可转债正宗的玩法,或者性子急的朋友,拿到资料后你们自己参悟。
不管怎么说吧,不管是什么方法,能挣到钱就行。挣到钱知道自己是怎么挣得,赔钱知道自己是因为什么赔的,只有这样我们才能在投资路上越走越远! #可转债打新# #今日话题# $中远海控(SH601919)$ $贵州茅台(SH600519)$