最近1，2个月内把持有2年左右的腾讯（80%）和茅台（20%）都换成了其它公司了。有些不舍，特别是腾讯，觉得潜力仍然挺大。但其它公司在确定性和收益率上认为更好些。
目前持仓也全部是港股。而且都是追高买的，买的时候，华晨和海油今年都已经涨了50%左右了，相比之前买腾讯和茅台，都是越跌越买，心理的障碍还是稍微有点的，腾讯从300买到200，然后350清了，茅台也基本上是抄底买的。但在绝对价值面前，觉得这样做是在做对的事情。买华晨的价格是5.8港币，目前加上分红，也接近40%的收益了，海控目前也涨了10%。长期看不知输赢对否。
目前持仓：
$中远海控(01919)$ （65%）
$华晨中国(01114)$ （15%）
$中国海洋石油(00883)$（10%）
建滔集团（10%）
买入逻辑：
1. 便宜，净现金大于市值，5pe左右，外加700亿隐藏利润平滑周期
2.现金流喷涌，维持业务的资本开支却不大，每年100亿+
3.竞争优势突出，中国仅此一家，海外巨头亏损时仍盈利，别人赚钱时海控赚得更多
4.股息率至少5%，很可能常常10%左右
5.一鸟在手，n鸟在林(红海危机，降息，特别分红...)
2年左右股息收回成本，留下一个宝马的股权
1.价格不贵，6PE 2.保底股息率7%+，每年产量增长率5%+ 3.即便极端油价出现，油价也不会在底部太久，长期收益确定性高 4.竞争优势突出，国内垄断95%资源，相比美国大油企有更突出的盈利能力和成本优势 5.非极端油价情况下，油价$63以上，年利润1200亿+。 6.乐观些的话，今年利润可能1600亿，明年利润可能2000亿
纯粹抄作业
其实以上几个公司也都是抄作业，建滔集团抄得更纯粹些，希望今年稳赚不赔，非常感谢很多老师的优质输出@HIS1963@超级滚雪球 @大湖爱投资