重庆水务的成长性

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$重庆水务(SH601158)$ 

1截至2021年报告期末,公司日供水能力共计 302.55 万 m 3,日污水处理能力共计 424.86 万 m 3,日污泥处理处置能力 1,992 万吨。

2 总资产 29,244,789,287.61营业收入 7,252,254,088.48 6 归属于上市公司股东的净利润 2,077,554,122.67   归属于上市公司股东的扣除非 经常性损益的净利润 1,750,747,301.19

3 力争至 2025 年末,资产规模达到 500 亿元,营收突破 100 亿元,供排水总规模达到 930 万 m 3 /日以上,日污泥处理处置能力达到 4,680 吨。

丛上述来看,保持5%的股息率的情况下。资产规模增加60%,营收增加45%,假设净利润增加40%。也就是从2023 2024 2025 三年大概能够保持12%-15%的增长。 因此如果要求不高也是可以买入的。当前5.3元问题不大,最好5元买入。如果到了2025年,eps也许是0.6 。分红也许是0.4元左右。如果股价不涨那么股息率大约7-8%。大概率赔不了钱。三年最低获得17%的股息收入。如果股价给到12-14pe,那么股价还是7-8元的概率比较高。

全部讨论

这个公司最大的问题就是营收增长了,但是成本也同步增长了,导致利润10年变化不大,用自由现金流来算的话,长期收益率大约8%左右

2023-05-16 19:22

重庆水务和唐山港分别代表水务和港口的养老股

2023-03-09 10:28

看来如果不是内生性资产扩张,通过可转债购买资产其实和并购没有区别。资产规模扩大,但是eps并没有多少提升。原股东并没有获得太多增益。也许只是领导层业绩,但是对于股东并没有太好。因此购买这类企业还是要在低估值期间高分红达到自己的资产回报率要求,再进行买入,不要追高买入。但是确实是个稳健的生意。

2023-04-01 14:38

增长预期是低了点,市值200亿就完美了。

2023-03-07 11:19

这次通过发行20亿债券,扩大自己的营收和利润。但股东们的eps未必能增加多少。或许增加一点点。总之正向看待吧。也算不得利空。也算不上啥利好。